A hónapban tapasztalt fix kamatozású alapok pozitív nettó előfizetés meghaladja a 270 millió eurótfolyók, amelyek mindegyike a hosszabb lejáratú fix jövedelemre összpontosított - derül ki a Kollektív Befektetési Intézmények és Nyugdíjpénztárak Szövetségének (Inverco) legfrissebb adataiból. Ahol kiderül, hogy 2019-ben összességében a fix kamatozású alapok már csaknem 2.500 millió euró nettó beáramlást halmoznak fel.
Míg másrészt a nemzetközi részvényalapok módosította az elmúlt hónapok trendjét és pozitív áramlásokat tapasztaltak, amit a piacok viselkedése segített. A pozitív megtérülés ellenére azonban az egész évre vonatkozóan 1.800 millió euró feletti nettó törlesztést tapasztalnak. Éppen ellenkezőleg, az abszolút hozamú és a passzív menedzsmenttel rendelkezők megtartották az első félévi törlesztéseket, az első részben csaknem 2.100 millió, a másodikban pedig 605 millió visszafizetést halmoztak fel.
Általános összefüggésben, ahol a befektetési alapok tapasztalhatók voltak a piac havi jó teljesítményének támogatásával növekedés júniusban 3.711 XNUMX millió euró és ideiglenes adatokkal az eszköz első volumenének 10.688 268.203 millió eurós növekedésével zárják az év első felét, 4,2 2018 millió euróra rúgva, ami XNUMX% -kal több, mint XNUMX végén. jobb, ha a befektetési alapokat a részvényportfólió alapján választja, vagy ha inkább a fix kamatozású.
Mert ezek az alapok jobbak
Jelenleg a részvényekbe integrált befektetési alapok olyan előnyök sorozatát nyújtják, amelyeket mostantól érdekesebben lehet bérelni. Az egyik legrelevánsabb abból adódik, hogy jövedelmezősége magasabb lehet, mint a fix jövedelem esetében. Továbbá, ebben az időben a versenyképesebb kamatlábat kapjon kockáztatni kell a döntések meghozatalakor. Ebben az értelemben a választás útja ebben az értelemben olyan környezetben van, amelyben a nemzetközi tőzsdék meglehetősen jól kitartottak.
A részvényekbe integrált befektetési alapok másik hozzájárulása abból adódik, hogy a monetáris ösztönzők előnyben részesítik az ilyen jellegű piacokat. Az Atlanti-óceán egyik és másik oldalán. Azzal az előnnyel, hogy a részvénypiacokon többféle lehetőség közül választhatnak és különböző formátumokban választhatnak. Másrészt fennáll annak a veszélye, hogy a buborék államadósság amelyek különös erőszakkal érinthetik a fix kamatozású befektetési alapokat.
Hogyan védekezhet a részvényekben
Mindenesetre több befektetési stratégiája van, hogy megvédje tőkéjét a pénzügyi piacok esetleges instabilitási folyamataitól. E rendszerek egyike a részvények és egyéb pénzügyi eszközök kombinálása. Például, nyersanyagokból származóakat, valuták vagy akár alternatív modellek. Ez a menedzsment segíthet a veszteségek visszafogásában a legkevésbé forgatókönyvekben a kis- és közepes befektetők érdekében. Ebben az értelemben vannak olyan befektetési alapok, amelyek megfelelnek ennek a különleges tulajdonságnak.
Egy másik stratégia, amelyet ezentúl használhat, az az, amelyen alapul válassza az aktív irányítást. Mit jelent ez valójában? Nos, valami olyan egyszerű, mint a befektetési alapok portfóliójának az összes lehetséges forgatókönyvhöz való igazítása, még a legkedvezőtlenebb is a lakossági befektetői érdekek szempontjából. Portfoliójának beállítása bizonyos gyakorisággal, így a megtakarítások nyereségesebbé válhatnak. Látni fogja, hogy a teljesítmény egyre jobb és jobb, ha ezt a stratégiát követi a befektetési alapok kezelésében. Ehhez számos ilyen pénzügyi termékkel rendelkezik, amelyek biztosítják ezt a különleges funkciót. Anélkül, hogy befolyásolná a jutalékokat, amelyeket ezek a jutalékalapok alkalmaznak.
Részvény kockázatok
Másrészt nem feledkezhetünk meg néhány kényelmetlenségről, amelyet ennek a befektetési modellnek a választása jelent. Az egyik legrelevánsabb, hogy a összeomlás a nemzetközi tőzsdéken, 20% vagy 30% feletti értékcsökkenéssel. Arra a pontra, hogy sok eurót hagyna útközben és nagyon rövid idő alatt. Ennek a rendszernek a pénzügyi eszközök megválasztásában történő alkalmazásának másik kockázata annak a ténynek tudható be, hogy a következő hónapokban korrekciók keletkezhetnek, vagy inkább az árak alakulásának nagyon fontos csökkentése.
Annyira, hogy sokkal alacsonyabb árakat láthatunk, mint azok, amelyeket ebben a pillanatban jegyeznek. A pénzügyi piacok zuhanásával 10% és 20% között, amely nagyjából az a százalékos pénzmennyiség lenne, amelyet az ilyen jellegű befektetési alapokon keresztül hagynánk a tőzsdei műveletekben. Egy másik kockázat, amellyel szembesülünk, az a tény, hogy a nemzetközi indexekben olyan plafont hoztak létre, amelyet az elkövetkező években nehéz lesz leküzdeni.
A tőzsde jövedelmezőbb
Mindenesetre figyelembe kell venni, hogy a tőzsdei befektetések általában jövedelmezőbb közép- és hosszú távon. Ahol általában átértékelik a fix kamatozású származékos termékek fölé, vagy maguk a bankok készítik. Abban az időben, amikor a közös nevező a pénz árának csökkentése.
Ez egy nagyon fontos tényező, amely kétségtelenül elősegíti a részvénypiacok fejlődését. Mert ez azt jelenti, hogy több pénz van nyereségessé a tőzsdén, és ez segíti a pénzügyi eszközök működését. Bár ez egy olyan tendencia, amely a jövő év első felében biztosan véget érhet. És ezért észrevehető lenne a részvényárfolyamban.
Osztalékkal tér vissza
A részvényeken alapuló befektetési alapok másik legemlékezetesebb előnye, hogy sok közülük a tulajdonosai közötti osztalék. Olyan jövedelmezőséggel, amely nagyon közel 4% -os szinten helyezkedik el, és amely mindenképpen elmarad a részvények közvetlen tőzsdén történő adás-vételétől. Akárhogy is, nagyon hatékony stratégia az évente visszatérő és fix jövedelem elérése. Bármi is történik a részvénypiacokon, és ezek közvetlenül a befektetési alapok résztvevőinek számlájára kerülnek.
Ezek egy másik hozzájárulása fix és garantált jövedelem segítenek a likviditás fenntartásában a kis és közepes befektetők számára. Nem meglepő, hogy a befektetési alapok ezen osztálya különösen a közép- és hosszú távú tartóssági időszakokra irányul, ahol többé-kevésbé stabil megtakarítási tőzsdét lehet létrehozni. Valamint a hasonló jellegű más befektetési alapokba történő átutalás egyszerűsége abban a reményben, hogy ettől a pillanattól kezdve jobban tudnak teljesíteni. Bármilyen jutalék, pótdíj, büntetés és egyéb költségek nélkül az irányításával és fenntartásával kapcsolatban.
A felvétel hátrányai
Míg éppen ellenkezőleg, ennek a magánmegtakarításra szánt termékosztálynak a fő gyengesége az árak alakulásának nagyobb volatilitása. Mert valóban, nagyon pozitív hónapok után lehetnek mások is, ahol a veszteségek nagyon hevesek és destabilizálhatják az eredménykimutatást a befektetési alap portfóliójában. Bármelyik esetben nagyon szükséges a termékek pontos nyomon követése, hogy a következő napokban ne érjünk negatív meglepetéseket. Mindenesetre a kockázatok elvileg nagyobbak, mint a fix kamatozású befektetési alapoké.
Másrészt nem feledkezhetünk meg arról, hogy ez nem olyan termék, hogy néhány hónapig rendelkezzünk vele. Amint az történhet részvények tőzsdei vételével vagy eladásával, vagy más pénzügyi termékek szerződéskötésével. Például, tőzsdén kereskedett alapok, warrantok vagy más pénzügyi eszközökre vonatkozó származtatott ügyletek. Ahol a műveletek néhány napon belül elvégezhetők, ha erre szükség van. Amellett, hogy a befektetési alapok általában nehezen viselik a nehéz jutalékokat. A művelet összegének legfeljebb 2,5% -ával.
Végül ezek a befektetési alapok nem annyira rugalmasak, mint a közvetlen befektetések. Vagyis likviditása nem azonnali, és bizonyos könyvelési műveleteket kell végrehajtania ahhoz, hogy megismerje a befektetés valós állapotát ezen a speciális terméken keresztül. Bár éppen ellenkezőleg, sok formátuma van, amely a kis- és közepes befektetők által bemutatott profilhoz igazítható. Olyan tényező, amelyet érdemes értékelni jelenleg egy ilyen sokoldalú és többes számú ajánlat bemutatásával minden szempontból. Valójában azok számára, akik ezt a különleges befektetést akarják választani alapok révén.