Seth Klarman lainauksia

Seth Klarmanin nettovarallisuus on 1,5 miljardia dollaria

Seth Klarmanin lauseet ovat parhaita saadakseen ideoita, strategioita ja kriittisiä ajatuksia osakemarkkinoille sijoittamisessa. Onko kukaan sopivampi antaa neuvoja kuin miljardööri sijoittaja? Hän alkoi toimia aktiivisesti rahoitusalalla hyvin nuorena. On huomattava, että tänään, vuonna 2021, Hänen nettovarallisuutensa on 1,5 miljardia dollaria.

Jos haluat tietää enemmän tästä sijoittajasta ja tietää Seth Klarmanin ja hänen sijoitusstrategioiden parhaat lauseet, älä missaa tätä artikkelia. Koska on uskollinen arvosijoittamisen seuraaja, Selitämme myös, mistä tämä osakemarkkinoiden filosofia koostuu.

Seth Klarmanin parhaat lainaukset arvosijoittamisesta

Seth Klarmania hallitsee ennen kaikkea arvosijoittaminen

Aloitetaan luetteloimalla joitakin erittäin tarkkoja lainauksia Klarmanilta. On tärkeää tietää, että tätä amerikkalaista ekonomistia hallitsee ennen kaikkea arvosijoittaminen, että selitämme myöhemmin, mitä se on. Mutta nyt näemme ensin Seth Klarmanin parhaat sijoitusstrategiaan liittyvät lauseet:

  1. "Määrittelemme arvosijoitukseksi dollarin ostamisen 50 sentillä."
  2. ”Arvosijoittamisessa ei ole mitään esoteerista. Yksinkertaisesti on määritettävä rahoitusvarojen luontainen arvo ja ostettava se huomattavalla alennuksella kyseisestä arvosta. Suurin haaste on säilyttää vaadittu kärsivällisyys ja kurinalaisuus ostaa vain silloin, kun hinnat ovat houkuttelevia ja myydä, kun ne eivät ole.
  3. ”Arvosijoittaminen on talouden ja psykologian risteyksessä. Talous on tärkeää, koska sinun on ymmärrettävä omaisuuden tai liiketoiminnan arvo. Psykologia on yhtä tärkeä, koska hinta on kriittisen tärkeä komponentti sijoitusyhtälössä, joka määrittää sijoituksen riskin ja tuoton. Hinta määräytyy tietenkin rahoitusmarkkinoiden mukaan, ja se vaihtelee kunkin omaisuuden kysynnän ja tarjonnan vaihtelujen vuoksi. "
  4. ”En ole koskaan tavannut ketään, joka olisi menestynyt pitkäaikaisen sijoittamisen maailmassa olematta arvosijoittaja. Minulle se on kuin E = MC2 rahaa ja investointeja. "
  5. "Harvat ovat halukkaita ja kykeneviä käyttämään tarpeeksi aikaa ja vaivaa ollakseen arvosijoittajia, ja vain osalla heistä on oikea ajattelutapa menestyäkseen."
  6. "Toisin kuin keinottelijat, jotka pitävät osakkeita paperina, joka soveltuu vain kaupankäyntiin, arvosijoittajat pitävät osakkeita osana yrityksen omistusta."
  7. "Arvosijoittaminen vaatii suuria annoksia kärsivällisyyttä ja kurinalaisuutta."
  8. "Kuten arvosijoittamisen isä Benjamin Graham sanoi vuonna 1934, älykkäät sijoittajat eivät katso markkinoita oppaana mitä tehdä, vaan mahdollisuuksien luojana."
  9. "Arvosijoittaminen itse asiassa saarnaa ajatusta siitä, että tehokkaiden markkinoiden hypoteesi on usein väärä."
  10. "Missiomme arvosijoittajina on ostaa kauppoja, joita finanssiteorian mukaan ei ole olemassa."
  11. "Näiden kauppojen ostaminen tarjoaa sijoittajalle turvamarginaalin, joka suojaa epätarkkuuksilta, virheiltä, ​​huonolta tuurilta tai taloudellisten ja liike -elämän voimien vaihteluilta."
  12. "Jokainen rahoitusomaisuus on vaihtoehto ostaa tietyllä hinnalla, pitää korkeammalla hinnalla ja myydä vielä korkeammalla hinnalla."

Mitä arvosijoittaminen on?

Tunnetaan myös nimellä arvosijoittaminen, arvosijoittaminen on sijoitusfilosofia tai -strategia. Sen kautta positiivinen tuotto syntyy johdonmukaisesti ja pitkällä aikavälillä. Sen alkuperä on vuonna 2918, jolloin David Dodd ja Benjamin Graham he loivat sen ja opettivat sitä luokissaan kuuluisassa Columbia Business Schoolissa.

Aiheeseen liittyvä artikkeli:
Mitä ovat arvoarvot?

Vaikka sen luojat olivat kaksi edellä mainittua taloustieteilijää, se suositteli sitä Warren Buffett. Tämä oli Benjamin Grahamin opetuslapsi ja mahdollisesti yksi kaikkien aikojen parhaista sijoittajista. Mutta miten arvosijoittaminen toimii?

No, se perustuu laadukkaiden arvopapereiden hankintaan, mutta hintaan, joka on alle niiden todellisen tai luontaisen arvon. Grahamin mukaan ero sisäisen arvon ja nykyarvon välillä on turvamarginaali. Tämä käsite on olennainen arvosijoituksen kannalta.

Tämän filosofian mukaan aina, kun markkinahinta on alle osakkeen todellisen arvon, todennäköisesti hinta nousee tulevaisuudessa, kun markkinoiden sopeutuminen tapahtuu. Voi kuitenkin olla hieman ongelmallista arvioida arvopaperin tai osakkeen todellista arvoa ja myös ennustaa, milloin markkinoiden sopeutuminen tapahtuu, eli milloin hinta nousee.

Seth Klarmanin parhaat lainaukset rahoituksesta ja psykologiasta

Markkinoilla mahdollisesti tapahtuvilla muutoksilla on paljon tekemistä sosiaalisten tapahtumien kanssa

Ei ole mysteeri, että osakemarkkinat liittyvät läheisesti psykologiaan, ja tämä heijastuu täydellisesti Seth Klarmanin lauseisiin. Markkinoilla mahdollisesti tapahtuvilla muutoksilla on paljon tekemistä sosiaalisten tapahtumien kanssa jotka voivat pelotella tai kannustaa ihmisiä tekemään investointipäätöksiä. Siksi Seth Klarmanin lauseet osoittautuvat erittäin mielenkiintoisiksi, ja suosittelen lämpimästi katsomaan:

  1. "Menestyvät sijoittajat pysyvät usein liikkumattomina, jolloin muiden ahneus ja pelko voivat toimia heidän hyväkseen."
  2. "Sijoittaminen, kun se tuntuu helpoimmalta, on silloin, kun se on vaikeinta."
  3. "Suurin osa ihmisistä on yksimielisiä, mutta menestyvillä sijoittajilla on taipumus olla päinvastoin."
  4. "Useimmat sijoittajat pyrkivät heijastamaan lyhyen aikavälin suuntauksia, sekä hyviä että huonoja, loputtomiin tulevaisuuteen."
  5. "Useimmilta ihmisiltä puuttuu rohkeutta ja kestävyyttä seisoa laumasta erillään ja sietää alhaisempaa lyhytaikaista tuottoa saadakseen hyötyä suurista pitkäaikaisista eduista."
  6. "Markkinoiden epäsäännöllisyydet ovat vain melua, jota monien sijoittajien on erittäin vaikea vaientaa."
  7. "Paine pysyä kollegoiden kanssa tekee päätöksenteosta entistä vaikeampaa."
  8. "Ihmisluonto on niin emotionaalinen, että se usein pilvistää syyn ja aiheuttaa omaisuushintojen nousun molempiin suuntiin."
  9. "Aivojemme toiminnan ymmärtäminen - rajoituksemme, rajattomat mielenterveyden pikavalintamme ja syvälliset kognitiiviset harhaluulomme) on yksi avaimista onnistuneeseen sijoittamiseen. Me uskomme Baupostissa, että joskus on helpompi ennustaa sijoittajien toimintaa tietyissä tilanteissa kuin ennustaa yrityksen kaatumisen loppua. Markkinoiden äärimmäisyyksien aikana on mahdollista tuntea markkinaosapuolet paremmin kuin he tuntevat välttämällä emotionaalista ylireagointia pysymällä tietoisina kognitiivisista puolueistamme. "
  10. "On psykologisesti vaikeaa taistella yleisöä vastaan, ottaa päinvastainen kanta ja pysyä siinä."
  11. "Huolestuminen siitä, mikä voi mennä pieleen, voi johtaa pitkiin alitehokkuuksiin."
  12. "Pörssi on tarina ihmisten käyttäytymisjaksoista, jotka ovat vastuussa ylireagoinnista molempiin suuntiin."

Kuka on Seth Klarman?

Seth Klarman osti ensimmäisen osakkeensa 10 -vuotiaana

21. toukokuuta 1957 Seth Andrew Klarman syntyi New Yorkissa, että hänestä tulee miljardöörisijoittaja. Tämän saavutuksen lisäksi hänestä tuli myös hedge -rahastojen hoitaja ja kirjan "Margin of Safety" kirjoittaja. Hänen isänsä oli taloustieteilijä Johns Hopkinsin yliopistossa, mutta hänen äitinsä oli psykiatrinen sosiaalityöntekijä. Molemmat vaikutteet heijastuvat erittäin hyvin Seth Klarmanin lauseisiin, jotka liittyvät rahoitusmaailmaan psykologian avulla.

Vain kymmenen vuoden ikäisenä pieni Seth osti jo ensimmäisen osuutensa, joka oli Johnson & Johnsonilta. Vuosien mittaan hän kolminkertaisti alkuinvestointinsa. Kaksitoista -vuotiaana hän alkoi soittaa välittäjälle säännöllisesti saadakseen lisää osakekursseja.

Kuten voidaan odottaa, Seth Klarman valmistui magna cum laude -taloudesta. Myöhemmin hän päätti työskennellä 18 kuukautta ennen siirtymistään Harvard Business Schooliin. Valmistuttuaan hän perusti Harvardin professorin William J. Poorvun kanssa "The Baupost Groupin", hedge -rahaston.

Ensimmäisten vuosien aikana, jolloin Klarman oli Baupostin johdossa, hän halusi sijoittaa vain yrityksiin, joita Wall Street -yhteisö ei hyväksynyt laajalti. Tätä varten hän painotti suuresti ns. Turvamarginaalin käyttöä ja riskien hallintaa hyvin. Kuten voitte kuvitella hänen strategioistaan, Seth Klarman on melko konservatiivinen sijoittaja. Yleensä sinulla on merkittävä määrä sijoitussalkkujasi. On myös huomattava, että vaikka olemme käyttäneet epätavallisia strategioita joissakin tapauksissa, se on aina onnistunut saamaan erittäin korkean tuoton.

Toivon, että Seth Klarmanin lainaukset ovat auttaneet motivoimaan sinua jatkamaan tai aloittamaan sijoittamisen osakemarkkinoille. Arvosijoittaminen on suosittu strategia, jota aikamme suuret sijoittajat käyttävät laajalti, joten ei ole haittaa seurata heidän neuvojaan.


Ole ensimmäinen kommentti

Jätä kommentti

Sähköpostiosoitettasi ei julkaista. Pakolliset kentät on merkitty *

*

*

  1. Vastuussa tiedoista: Miguel Ángel Gatón
  2. Tietojen tarkoitus: Roskapostin hallinta, kommenttien hallinta.
  3. Laillistaminen: Suostumuksesi
  4. Tietojen välittäminen: Tietoja ei luovuteta kolmansille osapuolille muutoin kuin lain nojalla.
  5. Tietojen varastointi: Occentus Networks (EU) isännöi tietokantaa
  6. Oikeudet: Voit milloin tahansa rajoittaa, palauttaa ja poistaa tietojasi.