Vakavaraisuutta käytetään indikaattorina yhteisön tilinpäätöksessä. Se voi olla yritys, oikeushenkilö tai luonnollinen henkilö. Se yrittää määritellä taloudellisen kapasiteetin, jonka taloudellisten velvoitteiden on täytettävä. Saadaksesi selville, mikä kapasiteetti sinulla on, etsit suhdetta, joka määrittää, kuinka monta omaisuutta sinulla on suhteessa velkoihin. Tämä suhde tarkoittaa omistamien kokonaisvarojen jakamista suhteessa omaisuuteen.
Ei pidä sekoittaa taloudellisen autonomian tai likviditeetin suhteeseen. Vakavaraisuus pyrkii kohtaamaan tulevaisuuden kun taas taloudellisen autonomian suhde pyrkii yrityksen tai henkilön kykyyn lainata. Toisaalta likviditeetti ei ole jostain tullut suhde, mutta kansan mielestä rahan saaminen sekoitetaan usein maksukykyisyyteen. Vakavaraisuus on siis hyvä indikaattori analysoida yritystä taloudellisesti tai taloudellisesti. Tämän artikkelin ymmärtämiseksi tarkemmin tässä artikkelissa käsitellään vakavaraisuutta ja selitetään, kuinka se lasketaan ja miten voimme tulkita tätä indikaattoria.
Kuinka vakavaraisuus lasketaan
Laskelma, joka on tehtävä yrityksen vakavaraisuustason määrittämiseksi, on melko yksinkertainen. Toisaalta sinun on laskettava yhteen kaikki varat ja jaettava tämä arvo kaikkien velkojen summalla. Katsotaanpa se paremmin esimerkillä:
- Varat: Yhteensä 350.000 XNUMX euroa.
- Velat: Yhteensä 200.000 XNUMX euroa.
- Varat / velat: 1.75 de vakavaraisuustaso.
Kuten näette, tämän indikaattorin saaminen on jotain yksinkertaista, mutta on kuitenkin tärkeää määrittää, mikä vakavaraisuustaso on riittävä. Olitpa sitten henkilökohtaisen taloutesi kannalta, jos olet yrityksen omistaja tai oletko sijoittaja, joka on kiinnostunut luottamaan ja haluat luotettavan ja objektiivisen muuttujan analysointia varten.
Kuinka tulkita sijoituksen luottokelpoisuutta
Elämme erittäin kilpaillussa maailmassa, jossa kukaan ei halua jäädä jälkeen. On yrityksiä, jotka tuottavat tarpeeksi voittoja, jotta heidän ei tarvitse lainata tai tehdä niin vähän. Useimpien yritysten tapana on kuitenkin uusien investointien tekeminen ja usein uusien lainojen pyytäminen, ja vakavaraisuussuhde voi tässä osoittaa, mihin tasoon voit lainata. Tietona näihin tietoihin voi aina liittyä aikaisemmin keskusteltu taloudellisen autonomian suhde.
Mitkä tasot sopivat
Yritys, jonka suhde on pienempi kuin 1.75, jonka olemme antaneet edellisessä esimerkissä, esimerkiksi jos sillä on 1.2, tarkoittaisi, että sen vakavaraisuustaso on alhaisempi. Toisin sanoen heidän kykynsä hankkia uusia hyvityksiä tai luoda uusia infrastruktuureja, maksaa enemmän palkkoja jne. Olisi rajoitetumpaa. Voimme määritellä ja se on yleisesti hyväksytty riittävä vakavaraisuus olisi 1.5. Kaikki alle 1.5 olisi heikompi vakavaraisuus, ja mitä pienempi, sitä enemmän se olisi.
Kaikki teollisuudenalat eivät kuitenkaan liiku samalla tavalla, ja joillakin velkatasot ovat yleensä matalampia ja toiset korkeammat (kuten esimerkiksi rakennusmaailma).
Kuinka ottaa huomioon yrityksen vakavaraisuuden historia
Vakavaraisuussuhde, johon liittyy aiempien vuosien suhdeluvut, voi toimia oppaana investoinneille. Se on tarpeeksi käytetään perusanalyysissä, ja ajan mittaan määritetty ja ylläpidetty vakavaraisuustaso voidaan tulkita monin tavoin.
Jos yritys kasvaa edelleen, eli sen nettovarallisuus kasvaa tasaisesti ajan myötä ja myös vakavaraisuustason ylläpitäminen on hyvä merkki. Voi olla muun muassa, että johtoryhmä on määrittänyt hyvän strategian ja ylläpitä tilinpäätöksessään tasapainoa, joka on vuosien varrella vakaa.
Jos vakavaraisuutesi päinvastoin säilyy, mutta nettovarallisuus laskee, on mahdollista, että myös osakkeesi vähenevät. Jos ei, ja osakkeesi pitävät kiinni, sijoittajat eivät ehkä ole huomanneet arvon menetystä tai on olemassa muita strategisia suunnitelmia. Tätä asiaa on tutkittava yksin, jokainen yritys on maailma (kuten yleensä sanon).
Toisaalta on sanomattakin selvää vakavaraisuustason jatkuva menetys yrityksessä ei ole hyvä merkki, varsinkin jos se jatkuu tai että jatkuva kasvu on hyvä asia. Sinun on varmistettava, että yritys käyttää näitä varoja, eli haluaa jatkaa kasvuaan. Ihanteellinen skenaario (tai ainakin yksi niistä) olisi nähdä yritys, jolla on nouseva vakavaraisuustaso, joka voi lopulta laskea laajentuessaan ja jatkaa sitten vakavaraisuustasojen palauttamista ja niin edelleen.
Maksukyvyttömyys
Tämä suoinen maa on paikka, johon kukaan ei halua päästä, joka tunnetaan myös nimellä konkurssi tai konkurssi. Maksukyvyttömyys on vastakohta vakavaraisuudelle, kyvyttömyydelle maksaa velkoja. olla olemassa kahden tyyppistä maksukyvyttömyyttä, kassavirta ja tase.
Kassavirran maksukyvyttömyys tai käteisellä tarkoitetaan, kun yrityksellä tai henkilöllä ei ole likviditeettiä tulevien maksujen suorittamiseen, mutta jos sinulla on tarpeeksi omaisuutta. Tämä tilanne ratkaistaan yleensä neuvottelemalla velkojan kanssa maksutavoista. Yleensä velallisella on arvokkaita asioita, kuten omaisuus, koneet, auto jne., Ja velkoja voi odottaa maksujen vastaanottamista. Tästä viivästyksestä rangaistaan yleensä jollain tavalla, joten siihen voi sisältyä sakko tai vastaava velan lopullisen maksamisen lisäksi.
Taseen maksukyvyttömyys tapahtuu, kun kaikki yrityksen varat ovat jopa riittämättömiä velan viimeinen maksu. Normaalisti tätä tilannetta harkitaan ennen seuraavan maksun tapahtumista, jossa jo ajatellaan, ettei seuraavilla maksuilla ole mitään tapaa maksaa tai ylläpitää minkäänlaista toimintaa. Ennen tämän tilanteen syntymistä päätetään yleensä ylläpitää toimintaa (sen tuottamien etujen hyväksi). Lopuksi sekä velkoja että velallinen voivat neuvotella tilanteesta ja hyväksyä pienen tappion tai neuvotella uuden velan tai maksutavan, jonka avulla he voivat ylläpitää toimintaa.