Was ist Hebelwirkung?

Das Wort Hebelwirkungist ein Wort, das normalerweise verwendet wird, um ein Konzept zu erklären, das mit Schulden zu tun hat. Viele Leute denken jedoch, dass sich dieses Wort auf einen Prozess des physischen Diebstahls aufgrund von Unwissenheit bezieht. Um dies zu vermeiden, werden wir heute mit Ihnen darüber sprechen, was dieses Wort bedeutet und wie es in der Wirtschaft verwendet werden kann, und Ihnen die beliebtesten Vor- und Nachteile erläutern.

Dies oder nicht in der Finanzwelt ist ein Begriff, den Sie kennen müssen, weil Sie ihn mehr als einmal hören werden.

Was ist Hebelwirkung?

Wenn wir darüber reden finanzielle AppeceamentWir sprechen von einem Wort, das einen Schuldenprozess definiert, um jede andere Art von Operation zu finanzieren. Lassen Sie uns das etwas besser erklären: Wann werden wir a finanzielle Operation aber wir wollen oder können unsere eigenen Mittel nicht vollständig nutzen, dies geschieht mit unseren eigenen Mitteln plus einem Darlehen.

Dieser Prozess bietet Vorteile

diese Art der finanziellen Hebelprozesse es bietet der Person oder Firma, die es ausführen möchte, viele Vorteile; Unter ihnen diejenige, die die Rentabilität vervielfachen wird, da sie eine Investition ergibt, die höher ist als die, die wir haben; Es kann jedoch auch schief gehen, und anstatt die erwartete Rentabilität zu haben, haben Sie in diesem Vorgang keine Rentabilität, aber es ist ein Risiko, das bei jedem Finanzvorgang besteht.

Wir werden ein Beispiel geben, damit es perfekt verstanden wird

Stellen wir uns für eine Sekunde vor, wir werden eine Transaktion an der Börse durchführen, die uns 1 Million Euro kosten wird. Wir sind uns bewusst, dass diese Aktien hoffentlich nach einem Jahr 1,5 Millionen Euro kosten werden, und dann beschließen wir, sie zu verkaufen. In diesem Fall haben wir 50% der Gesamtrendite erzielt.

Wenn in der gleichen Operation, führen wir Verschuldungsgrad. In diesem Fall würden wir nur 200 setzen und die Bank würde uns 800 verlassen (1: 3). Wir kennen auch den Zinssatz von 10% pro Jahr.

Pro Jahr sind die Aktien 1,5 Millionen Euro wert und Sie beschließen, sie zu verkaufen.

Sie verkaufen sie und müssen bezahlen, was Sie schulden. Die ersten ohne 80.000 Euro an die Bank der Zinsen, die Ihr Kredit generiert hat, und dann die 800 zurückgeben, die die Bank Ihnen geliehen hat. Denken wir daran, dass wir 1,5 Millionen gewonnen haben und die Berechnungen dazu durchführen. Wir nehmen aus diesem Vorteil 880, die verschuldet sind, und unsere anfänglichen 100, die keinen Gewinn bringen, weil wir ihn bereits hatten. Der verbleibende Gewinn, den wir übrig haben, beträgt 420 Tausend.

In diesem Moment denken Sie, dass Sie allein durch Investitionen 500 verdient haben und jetzt nur noch 420 verdient haben, aber Sie müssen erkennen, dass es in diesen 500 Ihre anfänglichen 200 gab, sodass die tatsächliche Rentabilität nur 300 und nicht 420 betrug ist der Grund, warum die Finanzielle Hebelwirkung funktioniert und es funktioniert sehr gut.

Die Risiken einer finanziellen Hebelwirkung

Nun gehen wir zum zweiten Teil, denn alles, was wir Ihnen erklärt haben, ist sehr positiv und mit einer sehr hohen Rentabilität, aber es ist nicht das, was immer passiert.

Wir gehen zum gleichen Fall, aber mit einem anderen Szenario. Stellen wir uns das stattdessen vor Rentabilität steigern auf 1,5 Millionen ist es deutlich gesunken und wurde auf 900 gesetzt. Hier wissen wir von Anfang an, dass wir 100.000 Euro verloren haben, wenn wir nicht gehebelt haben und wenn wir dies getan haben, haben wir bereits 180.000 Euro verloren.

Es ist da, es kommt der schlechte Teil der Hebelwirkung, da wir im ersten Fall nur unser eigenes Geld verloren haben und nichts passiert; Im zweiten Fall haben wir jedoch Geld verloren und wir schulden der Bank auch Geld. Wir müssen den gesamten Betrag, den wir verlangen, zuzüglich Zinsen an die Bank zurückzahlen, was unsere Schulden verdreifachen kann.

In diesem Fall ist die Hebelwirkung nicht rentabel, aber zufällig, da nicht sicher ist, ob die Aktien in einem Jahr steigen oder fallen werden, obwohl in einigen Fällen eine Prognose möglich ist.

Es gibt katastrophalere Szenarien, in denen die Lagerbestände noch weiter fallen. Zum Beispiel bis 700. Zu diesem Zeitpunkt haben wir alles verloren, was wir investiert haben, und wir haben auch eine riesige Verschuldung bei der Bank, die wir sicherlich nicht lösen können.

In einem sein Komfortzone Bei dieser Art von Verfahren muss immer berücksichtigt werden, dass eine Erstinvestition getätigt werden muss, bei der wir jedoch wissen, dass das Einkommen (wenn es sich um ein Unternehmen handelt) viel höher sein wird. Dies ist die einzige Möglichkeit, mit der Sie sich in einer sicheren Zone befinden können, selbst wenn eine Hebelwirkung fehlschlägt, da Sie mit zunehmendem Gewinn des Unternehmens solvabil werden.

Das Schlagen in den Finanzen.

In der Finanzwelt definiert jeder die Hebelwirkung als ein Verhältnis zwischen dem Kapital einer Person und dem Kredit, den sie hat.

Wie viel gibt die Bank normalerweise in einem Hebelprozess?

Um Ihnen eine kleine Vorstellung zu geben, wird die Bank für jeden Euro, den Sie von Ihrem eigenen Kredit haben, bis zu 4 Euro zahlen. Es ist höchst unwahrscheinlich, dass eine Bank Ihnen mehr gibt, da im Falle eines Fehlers die Bank könnte Ihr Geld zurückbekommenBei einem höheren Prozentsatz sind die Verluste für die Person zu groß und folglich auch für die Bank.

Woher kommt die finanzielle Hebelwirkung?

Dieses System wurde erstmals 2007 eingeführt, als die Immobilienblase in den USA und in Spanien generiert wurde. In diesem Fall wurde angenommen, dass die Immobilienpreise immer steigen würden, aber eines Tages begannen sie zu fallen und es mussten extreme Maßnahmen ergriffen werden.

Wann finanziell zu nutzen?

Voraussetzung für die finanzielle Hebelwirkung ist dies Die Rendite muss immer höher sein als der Zinssatz gib uns Schulden.

Warum sollte es bei der Hebelwirkung mit einer Schuld oder einem Darlehen verwendet werden

Wenn wir diese Methode anwenden, erhöht dies das endgültige Kapital, das wir verdienen werden, da es für die Erweiterung der Operationen verwendet wird, ohne dass die Kredite ausgehen.

Wer kann finanzielle Hebel nutzen

Obwohl jeder Sektor eine Hebelwirkung nutzen kann, ist es der Finanzsektor, der diese Methode am meisten nutzt, da dieser Sektor die höchste Rentabilität benötigt.

Nicht alle Unternehmen wagen es, eine finanzielle Hebelwirkung zu erzielen. Warum?

Bei den meisten Hebeln besteht das Risiko, dass die Dinge nicht gut laufen, was dazu führen kann, dass Unternehmen kann bankrott gehen. In vielen Fällen führen die Zinsen für den von ihnen gewährten Kredit und den Kredit selbst zu Verlusten, die nicht gedeckt werden können, und sie erkennen, dass es besser gewesen wäre, diese Art von Methode nicht anzuwenden.

Was Unternehmen wissen sollten, bevor sie es durchführen

In jeder HebelartDer Schlüssel ist, mehr Geld zu investieren, als Sie benötigen, um eine hohe Rendite zu erzielen. Sie sollten jedoch außerhalb dieser Hebelwirkung immer über eine zusätzliche Zahlungsfähigkeit verfügen, falls die Dinge nicht gut laufen. Wenn wir sagen, dass eine Transaktion gehebelt wird, meinen wir tatsächlich, dass eine Transaktion eine Schuld in der Mitte hat (die Schuld, die wir bei der Bank haben).

Wenn wir große Geldbeträge in Schulden stecken, müssen wir dies normalerweise tun höhere Zinsen zahlen über sie, was auf lange Sicht dazu führen kann, dass wir Probleme haben, das Geld an die Bank zurückzugeben oder nicht so viel zu verdienen, wie wir ursprünglich gedacht hatten.

Dann müssen Sie auch den Grad der Hebelwirkung kennen, den sie uns geben. Wenn uns eine Bank zum Beispiel sagt, dass sie uns einen Hebel von 1: 2 geben wird, sagt sie uns, dass sie uns für jeden eingezahlten Euro 2 Euro Kredit geben wird. Wenn sie uns 1: 3 sagen, sind es 3 Euro von der Bank für jeden Euro, den wir investieren.

Wenn wir es mit einem sehr großen Geldbetrag auf 1: 4 setzen, würden die Zinsen, die wir an das Unternehmen zahlen müssten, in die Höhe schnellen.

Externe oder interne Hebelwirkung

Wann redest du über a externe HebelwirkungWir sprechen über die Hebelwirkung eines Unternehmens, das eine Schuld emittiert, und basierend auf den Einnahmen aus der Schuld können bereits geplante Operationen durchgeführt werden.

Wenn du darüber sprichst interne HebelwirkungEs wird gesagt, dass ein Aktionär ein persönliches Darlehen gewährt, um die Hebelwirkung des Unternehmens zu verbessern, und auf diese Weise würde das Geld jemandem im Unternehmen und nicht Dritten außerhalb des Unternehmens geschuldet. In diesem Fall wird für den Aktionär ein Schuldenabbau durch eine Erhöhung der Kapitalanleihen durchgeführt.