Efter pausen i august gendannede markederne i september den positive tendens i de foregående måneder, hvilket gjorde det muligt for investeringsfonde at øge deres aktiver til 270.153 millioner euro, hvilket repræsenterer en stigning i september på næsten 1.500 millioner euro (0,6% mere end den foregående måned) ifølge de seneste data fra Association of Collective Investment Institutions and Pension Funds (Inverco). Hvor det vises, at investeringsfonde i de første ni måneder af 2019 har akkumuleret en vækst på 4,9% (12.638 millioner mere end i december 2018).

Det er så det rette øjeblik for investorer at overveje, hvordan man laver en justeret og afbalanceret portefølje af investeringsfonde, hvori der tages højde for den økonomiske virkelighed i øjeblikket. Det vil sige den økonomiske recession, renter på negative niveauer og Storbritanniens udtræden af ​​Den Europæiske Union og det er kendt som Brexit. Selvfølgelig er de nye variabler, der bestemmer, at vi vælger mere egnede investeringsfonde end andre.

Målet med denne investeringsstrategi er ingen ringere end at være i stand til at opretholde en rentabilitet i visse komplekse øjeblikke af interesse for små og mellemstore investorer. Hvor sikkerhed skal komme først over andre serier af mere aggressive evalueringer, der skal fjernes fra nu af for at undgå uønskede situationer. I denne sammenhæng er der mange kombinationer, der kan foretages med investeringsfonde. Men under alle omstændigheder vil vi tilbyde de bedste ideer, så vi kan opnå et mere interessant afkast af besparelser.

Fondsporteføljer

Kapitalaktiver kan ikke være fraværende ved udarbejdelsen af ​​vores næste investeringsportefølje. Men i alle tilfælde at være meget selektive i deres valg, og det vil være nøglen til, at vi kan have lidt mere rentabilitet fra nu af. I denne forstand er aktier den del af de fonde, der kan tilbyde os størst rentabilitet, selvom det indebærer visse risici i driften. Tilgangen til vores investeringsstrategi skal være rettet mod kontraktindgåelse midler, der diversificerer  tilbuddet om nationale og internationale børser som en formel for at bevare vores investerede kapital.

I denne forstand materialiseres et af de bedste forslag i øjeblikket af en afbalanceret portefølje, hvor Amerikanske og europæiske tasker retfærdigt. Uden tilstedeværelsen af ​​nye markeder, som, selv om de har et stort vækstpotentiale, er de finansielle markeder, der kan lide mest i et recessionsscenario som det, der opstår fremover. Således kan risici på denne måde elimineres på aktiemarkederne, i nogle tilfælde klart unødvendige.

Med defensive værdier

En anden investeringsstrategi, som vi skal tage fat på, er relateret til de værdipapirer, der udgør disse porteføljer. Det vil være meget vigtigt, at kommer fra defensive sektorer der kan klare sig bedre i de mest ugunstige scenarier for aktiemarkedet. Som for eksempel dem fra elektricitet, forbrugsgoder, motorveje og i nogle tilfælde distributionsselskaber. Der er ingen tvivl om, at denne sammensætning i væsentlig grad vil reducere de risici, som små og mellemstore investorer kan have. Så den interesse, vi har ved årets udgang, kan være højere sammenlignet med andre investeringsmodeller i fondene.

En anden meget interessant idé for detailinvestorer er at vælge midler, der tager højde for udbytte af børsnoterede selskaber. Det vil være en anden garanti for at undgå mere end komplicerede situationer i de kommende måneder eller år. Ikke overraskende kan dens adfærd være bedre end i resten af ​​aktiemarkedsværdierne, og derfor kan vi ikke afvise dette forslag, der kan tilbyde os flere fordele fra nu af. I det omfang der er investeringsfonde, der udelukkende er baseret på denne egenskab ved værdipapirerne. Både inden for de nationale aktiemarkeder og uden for vores grænser.

Mere forsigtig med fast indkomst

På trods af hvad nogle små og mellemstore investeringer måske tror i øjeblikket, er investering i fast indkomst slet ikke sikker. Hvis ikke, tværtimod og i den nuværende sammenhæng, kan det yderligere komplicere vores situation med hensyn til den komplicerede verden af ​​penge. Med en højere risiko end aktier, noget der ikke er sket ved andre lejligheder, men nu og i lyset af akkumulering af gæld Det kan give os mere end en negativ overraskelse til enhver tid. Vi har intet andet valg end at være meget proaktiv med dette finansielle aktiv inden for investeringsfonde.

For at undgå situationer, der er meget uønskede for investorer, er det bedste forslag at vælge pålidelige aktiver, der kan fungere som et tilflugtssted i disse situationer. En af de mest anbefalede er amerikanske obligationer, som muligvis er de mest stabile i dette nye økonomiske udsigter, der venter os fremover. Hvor du kan generere et årligt afkast på omkring 2% eller 3%. Under alle omstændigheder skal det medtages i den næste investeringsportefølje, som vi vil udvikle i de kommende måneder. Ligesom tyske obligationer, dog i mindre grad, da de bedre kan modstå denne økonomiske situation med bedre vækstudsigter.

Alternative aktiver

Mere aggressive investorer kan inkludere alternative gensidige fonde, der kan gøre det bedre end resten af ​​markedet. Især i dem, der er baseret på nogle råvarer såsom olie, guld, sølv eller gas. Selv om det også er meget sandt, at dets risici er væsentligt højere end i andre finansielle aktiver. Men med den fordel, at nogle af dem er nedsænket i en klart opadgående tendens, som i det specifikke tilfælde med det gule metal. Som derimod også fungerer som en sikker havneværdi i scenarierne med den største svaghed for aktiemarkederne.

Mens det på den anden side kan være en meget interessant mulighed at forbedre formidlingsmargenerne for investeringsfonde. Som en nøgle til at forklare bedre opførsel af nogle investeringsporteføljer frem for andre, og det skal trods alt være et af vores hovedmål i de kommende år. Det skal også bemærkes, at alternative finansielle aktiver er karakteriseret ved deres høje volatilitet, og det kan gøre det vanskeligt for os at investere i de korteste perioder med varighed.

Defensive skårne tegnebøger

Men under alle omstændigheder kan det være en glimrende løsning at prøve, at vores købekraft ikke falder i de kommende måneder som følge af ustabilitet på internationale aktiemarkeder. Men aldrig i porteføljen, som de små og mellemstore investorer med en mere konservativ eller defensiv nedskæring vil udvikle sig. Blandt andet fordi det kan skabe mere end et problem i de kommende måneder på grund af prisudsving. Hvad de aldrig skal gøre, er at stole på en strategi, der er afhængig af spekulation på de finansielle aktiemarkeder.

I disse tilfælde er det bedre at gå til en anden monetær fond, men at vide, at den ikke vil give os nogen rentabilitet, eller i dit tilfælde vil det være virkelig minimalt. Men det vil i det mindste tjene, så små og mellemstore investorer ikke mister penge i deres positioner, et aspekt, der helt sikkert skal værdsættes i de mest defensive investeringsstrategier, hvor sikkerhed og bevarelse af besparelser frem for alt er fremherskende. Dette er det eneste mål, der skal tegne en investeringsfond med disse karakteristika, og at der på den anden side er dem, der har en lavere provision samt i udgifterne til forvaltning eller vedligeholdelse. Men med en minimal rekruttering i de senere år som manglende interesse fra brugernes side.

Fundets rentabilitet

Efter tvivl genereret i august måned, genvandt de finansielle markeder i september den positive tendens i de foregående måneder og lukkede kvartalet med positivt afkast i de vigtigste aktiemarkedsindekser ifølge de seneste data fra Association of Collective Investment Institutions and Pension Funds (Inverco) ..I dette I det tilfælde skete det spanske benchmark Ibex 35-indeks, som i september havde et positivt afkast på over 4%, skønt de øvrige indekser også gav et positivt afkast.

I et miljø med større stabilitet steg IRR for den tyske 10-årige obligation til -0,57% fra -0,70% den foregående måned, og afkastet af den spanske 10-årige obligation steg lidt til 0,13%. Risikopræmien i Spanien blev reduceret og lukkede måneden med 73 bps (83 bps i august). Eurokursen mod dollaren lukkede ved 1,09, hvilket betyder, at den amerikanske valuta for tredje måned i træk oplevede en revaluering på tæt på 1% over for euroen. Som en af ​​mulighederne for at indtage positioner i de kommende år.