Zlato a stříbro jsou dva z finančních aktiv, která si v této části roku udržují vyšší dynamiku. A co je důležitější, podařilo se jim prolomit zóny odporu, které jsou velmi důležité, a proto otevírají nové příležitosti pro vstup na své pozice, aby dosáhly ziskových úspor. Zlato konkrétně stoupá z pohlcujícího hnutí, které, jak se zdá, naznačuje, že ho čeká dlouhá cesta k dosažení náročnějších cenových hladin než dosud. Až do bodu blížícího se 1.800 oblasti, která by mohla působit jako odpor.
Na druhou stranu se stříbro po překonání korekce, kterou zaregistrovalo na začátku jara, prolomilo. Být dalším z finančních aktiv, která jsou příznivější pro velkou cestu vzhůru v důsledku vysokého nákupního tlaku, který překročil úrovně posledních let. V prostředí, kde je považován za méně atraktivní drahý kov pro investice malých a středních investorů. Ale že má stejně vysoký potenciál přecenění a že v nejhorším případě může dosáhnout úrovně až 26%. Sotva nějaký odpor vpřed jako pobídka pro zaujetí pozic od nynějška.
Další z nejdůležitějších aspektů těchto velmi relevantních finančních aktiv vyplývá ze skutečnosti, že jsou považována za bezpečné útočiště v dobách největší nestability na akciových trzích. Proto je lze použít k vyzkoušení velmi rychlých pohybů a získání velkých kapitálových zisků ve velmi složitých scénářích interakce se světem peněz. Stejně jako skutečnost, že historicky hrálo zlato důležitou roli v ekonomikách mnoha národů. Ačkoli již nejde o primární formu měny, zlato je stále solidní a dlouhodobou investicí. Pro velmi definovaný typ profilu investora, kde převažují investoři se silnou znalostí finančních trhů.
Zlato: býčí běh
V tuto chvíli nikdo nepochybuje o vzestupném trendu ze strany žlutého kovu a že vše naznačuje, že půjde do náročnějších úrovní, než jaké se dosud zobrazovaly. Tam, kde je nutné naznačit, že se jedná o investici, která může být platná po značnou část letošního roku. Ne trvale, tj. Ve střednědobém a dlouhodobém horizontu, protože může nabídnout velmi složitou situaci pro velkou část malých a středních investorů. Protože dříve nebo později musí dojít k nápravě jejich cen a že to může být přesná úroveň opuštění pozic v tomto drahém kovu.
Na druhou stranu nelze zapomenout, že se tato finanční aktiva pohybují podle jiných parametrů než tradiční akciové trhy. V tom smyslu, že se řídí jinými pravidly, která nemohou být střadatelé připraveni dodržovat s určitou normálností. To je hlavní problém se zaujetím pozic ve zlatě a stříbře v těchto přesných okamžicích, protože to může v určitém bodě roku generovat nežádoucí situace. Protože nelze přehlédnout, že obě aktiva jsou velmi volatilní a vykazují velké rozdíly mezi jejich maximální a minimální cenou ve stejné obchodní relaci.
Jak využít tento trend?
Jak nakupovat zlato? Existuje mnoho způsobů, jak nakupovat zlato. K dosažení řady investičních cílů lze použít různé produkty. Investoři by měli zvážit možnosti dostupné na jejich trhu, formu investice odpovídající jejich okolnostem a povahu odborného poradenství, které budou požadovat.
Rozhodování o tom, jak investovat do zlata, zahrnuje prozkoumání různých investičních produktů souvisejících se zlatem. Různé investiční produkty související se zlatem, které mají různé profily rizik a výnosů, charakteristiky likvidity a poplatky. Strategie alokace aktiv bude obvykle zvažovat dlouhodobé versus střednědobé výnosy a to, jak si investiční produkty do zlata vedou v pozitivní nebo negativní korelaci s jinými aktivy.
Drobné slitky a mince představovaly přibližně dvě třetiny roční poptávky po investiční zlato a zhruba čtvrtinu celosvětové poptávky po zlatě za poslední desetiletí. Poptávka po barech a mincích se od počátku dvacátých let čtyřnásobně zvýšila a tento trend pokrývá východ i západ. Byly vytvořeny nové trhy, jako je Čína, a znovu se objevily staré trhy, jako je Evropa.
Fondy obchodované se zlatem obchodovaným na burze (ETF), komodity obchodované na burze (ETC) a podobné fondy tvoří přibližně jednu třetinu poptávky po investičním zlatě. Tyto fondy byly poprvé spuštěny v roce 2003 a od března 2016 jménem investorů z celého světa společně vlastní 2.300 tun fyzického zlata.
Výhody zlata jako investice
Ačkoli to ve vyspělém světě již není primární formou měny, zlato je stále oblíbenou investicí z mnoha důvodů.
Likvidita. Zlato lze snadno převést na hotovost kdekoli na světě. Kromě skutečné hotovosti nemá likvidita a univerzálnost zlata obdoby.
Udržuje si svoji hodnotu. Zlato má tendenci udržovat si svoji hodnotu v průběhu času. Ekonomové tvrdí, že ani cena zlata není ukazatelem jeho hodnoty. To znamená, že i když cena klesá, základní hodnota zlata se příliš nemění. To je do značné míry způsobeno skutečností, že existuje pevné množství zlata vzhledem k tomu, že se jedná o komoditu, zatímco americký dolar, který je formou nekryté měny, nemá žádnou vlastní hodnotu.
Zajištění proti inflaci. Zlato zvyšuje hodnotu, když se udrží inflace. Vzhledem k tomu, že cena zlata je uvedena v amerických dolarech, jakékoli zhoršení dolaru logicky povede k vyšší ceně zlata. Výsledkem je, že v době inflace zlato nabízí mnohem stabilnější investice než hotovost.
Diverzifikace. Přidání různých akcií do vašeho portfolia je zásadním způsobem, jak diverzifikovat a snížit celkové riziko vašich investic. Vzhledem k tomu, že zlato se často pohybuje opačným směrem než hodnoty na akciovém trhu a měně, nabízí obzvláště účinnou formu diverzifikace.
Všeobecně požadovaná investice. Zlato zůstává univerzální komoditou. Ačkoli země prodávají své měnové futures, poklady a další cenné papíry po celém světě, na rozdíl od zlata podléhají politickému chaosu.
Zlato se používá jako vstup do produktů. Jelikož se zlato používá při výrobě různých produktů, jako jsou šperky a elektronika, existuje spolehlivá poptávka, která dále stabilizuje cenu zlata. Také v době zvýšené poptávky mohou tyto trhy přinutit růst ceny zlata.
Nevýhody investování do zlata
I když zlato může být skvělou investicí z mnoha důvodů, které byly diskutovány výše, zvažte investování před investováním:
Zlato negeneruje pasivní příjem. Další investice, jako jsou akcie a dluhopisy, mohou odvodit část své hodnoty z pasivního příjmu ve formě úroků a dividend. Jediný výnos, který ze zlata můžete získat, je však, když se hodnota zvýší a vy se rozhodnete jej prodat.
Zlato může vytvořit bublinu. V turbulentních ekonomikách mnoho lidí začne investovat do zlata, ale když investoři začnou panikařit, zlato může být nadhodnoceno. To zase znamená, že vaše investice může ztratit hodnotu, jakmile se cena upraví.
Potřebujete fyzické a bezpečné úložiště. Pokud se rozhodnete koupit fyzické zlato, budete ho nejen muset skladovat, ale také si ho budete muset pojistit. Jinak jej nebudete moci vyměnit, pokud bude poškozen nebo odcizen.
Sazby daně z kapitálových výnosů jsou u většiny investic do zlata vyšší. Vzhledem k tomu, že zlato je ve Spojených státech považováno za sběratelský předmět, je sazba daně z kapitálových výnosů 28%, což je mnohem vyšší než běžná sazba kapitálových zisků 15%. To znamená, že těžební společnosti, které neinvestují přímo do zlata, jsou stále zdaněny běžnou sazbou.
Nárůst hodnoty zlata se shoduje s devalvací místní měny. Mnoho ekonomů tvrdí, že zlato zvyšuje hodnotu pouze tehdy, když je dolar znehodnocen nebo silná inflace. Výsledkem je, že kritici věří, že zlato nenabízí odpovídající výnosy na jiných trzích.
Kdy investovat do zlata
Nejlepší čas na investování do zlata je, když se očekává, že se udrží inflace a sníží se hodnota národní měny. Čím dříve jsou tyto poklesy detekovány, tím větší prostor máte k dosažení zisku. Přední ukazatele, jako jsou krachy akciových trhů a politické otřesy, mohou naznačovat budoucí devalvaci měny vaší země. Oznámení rezervních bank k tisku více místní měny mohou také signalizovat vhodný čas na investování do zlata.
Když je místní měna silná a neočekává se inflace, není moc místa pro růst ceny zlata. To znamená, že pokud se očekává poptávka na trzích, které vyžadují zlato, jako jsou šperky a elektronika, zvažte investici do zlata, abyste využili potenciálního cenového tlaku.
V praxi však může být pro běžného investora do zlata nejlepší pasivní investiční strategie nákupu a držení. Vzhledem k tomu, že ekonomiky mají tendenci být cyklické, nakupujte, když cena zlata klesá, ať už vaše země v současné době prochází obdobím nepokojů nebo si myslíte, že směřuje k jednomu. Tímto způsobem se nemusíte starat o nákup, když všichni ostatní kupují a zvyšují cenu.
Jaké procento portfolia by mělo zlato vyrovnat?
Neexistuje žádné stanovené pravidlo, kolik zlata chcete mít v peněžence. To bude záviset na tom, jak se cítíte na trhu, jak vám vyhovuje volatilita a vaše celkové finanční potřeby a časová osa.
Vzhledem k tomu, že zlato je jednou z mála investic, která na medvědím trhu funguje dobře, zvažte, zda se necítíte medvědí nebo vzestupně, a použijte jej k uzavření agresivního portfolia naplněného akciemi. Nakonec byste měli pro alokaci zlata použít stejné strategie správy portfolia jako pro nákup dalších investic.
Jak investovat do zlata
Existuje mnoho různých způsobů, jak investovat do zlata:
Nakupujte přímo zlato. Můžete si koupit zlato přímo ve formě prutů nebo mincí. Pak vám zbývá fyzické množství zlata, které lze později prodat. Může se cítit dobře, když máte ve svém držení zlato, ale musíte s ním být opatrní. Největší nevýhodou je, že budete muset zaplatit, abyste jej měli pojištěný nebo uložený.
Nakupujte akcie ve zlaté společnosti. Můžete si také koupit akcie ve společnosti, která vyrábí zlato. Hodnota akcií bude silně korelovat s hodnotou samotného zlata. Můžete také obdržet dividendy ze svých akcií.
Futures a opce na zlato. Do zlata můžete investovat prostřednictvím finančních derivátů, které se specializují na investice do zlata jako kupní a prodejní opce. Možnost nákupu je vhodná, pokud očekáváte zvýšení hodnoty zlata. Na druhou stranu byste si koupili prodejní opci, pokud očekáváte pokles ceny zlata. Stejně jako ostatní deriváty jsou futures na zlato a opce riskantní; máte potenciál dosáhnout vysokých výnosů nebo způsobit obrovské ztráty.
Investujte do zlatého ETF. Zlatý ETF je fond obchodovaný na burze, který se specializuje na investice do řady zlatých cenných papírů. Tato diverzifikace může do jisté míry minimalizovat vaše riziko. Dva populární zlaté ETF na trhu jsou StreetTRACKS Gold Trust a iShares COMEX Gold Trust.
Zlato může být ziskovou investicí, když selžou všichni ostatní. Pokud vás znepokojuje inflace nebo devalvace měny vaší země, můžete přidat do svého portfolia zlato. S tím bylo řečeno, abyste před investováním dobře porozuměli konkrétní investici do zlata, o které uvažujete. Například, kolik přesně vás bude stát skladování a pojištění fyzického zlata? Jaké jsou daňové rozdíly ve vaší kategorii daně z příjmu mezi investováním do ETF zlata nebo těžby zlata ETF? Znalost podrobností může mít velký vliv na ziskovost.
Jakkoli lákavé může být koupit velké množství zlata v bojující ekonomice, snažte se nenechat se unést. Zlaté bubliny existují a abyste se vyhnuli nadměrnému vystavení jakékoli třídě aktiv, vždy si budete chtít zachovat dobře diverzifikované portfolio.
Zlato může být velmi užitečným způsobem, jak diverzifikovat své portfolio. Je to relativně vzácné a jeho hodnota se často nepohybuje v souladu s jinými aktivy, jako jsou akcie nebo majetek. Ve společnosti MoneyWeek důsledně tvrdíme, že zlato poskytuje pojištění pro vaše portfolio, a věříme, že většina lidí by měla alokovat přibližně 5% - 15% svých portfolií na zlato nebo investice související se zlatem. Následná otázka tedy zní: jak byste měli investovat do zlata?
Investujte do fyzického zlata
Fyzické zlato stojí za to si ponechat, protože se jedná o konečnou univerzální měnu, kterou drží většina centrálních bank. Stejně jako by rodinný dům neměl být považován za investici, zlaté cihly nejsou investicí samy o sobě, ale spíše formou spoření na deštivý den nebo finančním pojištěním. Neměli byste obchodovat se svým zlatem. Neměli byste obchodovat s pojistkou, takže neobchodujte se svým zlatem.
Zlato je dobrý způsob, jak zajistit zachování bohatství a předat jej z jedné generace na druhou. Jakmile máte ve svém portfoliu zlaté pruty, lze uvažovat o dalších investicích, jako jsou těžařské akcie, podílové fondy a další spekulativnější investice do zlata.
Pokud chcete vědět, kde koupit zlaté cihly, čtěte dále zde
Moderní zlaté cihly a mince
Moderní zlaté pruty umožňují investorům vlastnit zákonné platidlo zlatého investičního stupně za malou prémii nad spotovou cenou zlata, jak je uvedena na trzích. Hodnota zlatých mincí a prutů je určena téměř výlučně cenou zlata, a proto se řídí cenou zlatých.