Jednou z velkých aspirací každého podnikatele, který se rozhodne stát se finančně nezávislým, aby zanechal práci v kanceláři, je možnost založit vlastní společnost nebo podnik, se kterým může dosáhnout lepší ekonomické pozice.
Navzdory mnohonásobnému úsilí vynaloženému na splnění těchto přání je však dobře známo, že ve Španělsku selhalo devět z deseti malých a středních podniků (malých a středních společností) před dosažením prvních pěti let života. K této situaci bohužel obvykle dochází kvůli malá příprava a výzkum což mnoho z těchto podnikatelů dělá, zbývá jen s dobrým přáním a záměrem rozvíjet své podnikání.
Jedním z nejpraktičtějších nástrojů, které existují ve finančním sektoru k zajištění přežití společnosti a ještě lépe jejího stálého růstu, je tzv. likviditní poměr. Znalost této strategie se může stát téměř povinnou pro malé i velké společnosti, protože je nezbytnou součástí finančních struktur jakéhokoli obchodního subjektu.
Jaký je poměr likvidity?
Také se nazývá jako aktuální poměr nebo aktuální poměr, je to jeden z ukazatele likvidity, které se dnes nejvíce používají k určení finanční kapacity společnosti, a tím vytvářet podmínky, za kterých může v krátkodobém horizontu převzít své závazky a závazky.
To znamená, Cílem ukazatelů likvidity je diagnostikovat, zda má společnost dostatek prvků pro generování hotovosti; Jinými slovy, pokud je schopna převést svá aktiva na krátkodobou likviditu, tj. Okamžitou hotovost, pomocí které může vypořádat své případné dluhy.
Ekonomické poměry
Jednou z nejdůležitějších součástí v rámci použití ukazatele likvidity, Jedná se o tzv. Ekonomické ukazatele nebo finanční ukazatele, které se získávají z rozvahy a výkazu zisku a ztráty společnosti.
Takto, vypočítat různé poměry, získávají se také ekonomické a finanční informace o situaci, ve které se společnost nachází, což nám umožňuje zjistit, zda je v dobrém stavu nebo zda prochází špatnou finanční situací.
Stejně tak nám tyto výpočty umožňují poznat evoluce, kterou společnost zažívá, které mohou být pozitivní i negativní. Ekonomické poměry lze klasifikovat v následujících případech.
- Poměry ziskovosti: Vztahují se na ekonomickou nebo finanční ziskovost čelit nákladům a dluhům. Jinými slovy, měří úroveň efektivity při využívání aktiv společnosti ve vztahu k řízení jejích operací.
- Poměry zůstatku: Lze je rozdělit na pracovní fondy, státní pokladnu a rovnovážný poměr.
- Míra solventnosti: Mluví o finanční stabilitě, která se promítá do hodnoty dluhu a vlastního kapitálu.
- Ukazatele likvidity: Toto opatření nám říká o obecné likviditě společnosti.
Každý z nich klasifikace má funkci poskytovat realistickou statistiku o současné a budoucí situaci společnosti, a v závislosti na tom, zda je to na správné cestě nebo naopak, jsou přijímána opatření k pokračování se stejným pokrokem či jiným způsobem, k předefinování ekonomické strategie, kterou musí manažeři přijmout, aby zabránili možné krizi ve společnosti.
Jak lze vypočítat poměr likvidity?
Pro výpočet tohoto ekonomického ukazatele se liší druhy likviditního poměru. Lze zmínit například následující případy:
Provozní poměr, test kyselin, poměr obranného testu, poměr pracovního kapitálu a ukazatele likvidity pohledávek.
Dále přezkoumáme řízení a aplikaci každé z těchto metod k vývoji likviditního poměru společnosti:
Současný důvod: Aktuální poměr udává podíl těch krátkodobých dluhů, které lze aktivem pokrýt, tj. Zboží, jehož přeměnu na peníze lze provést ve lhůtě odpovídající datu splatnosti dluhu.
Tento indikátor lze vypočítat dělením oběžných aktiv krátkodobými závazky. Jak jsme pozorovali, oběžná aktiva se skládají z prvků, jako jsou: hotovostní účty, banky, snadno obchodovatelné cenné papíry (ty, které lze rychle prodat), zásoby, stejně jako účty a pohledávky.
Vzorec pro získání aktuálního poměru je následující:
- Současný poměr = krátkodobá aktiva / krátkodobé závazky
- Aktuální poměr = 50.000 15.000/3.33 XNUMX Aktuální poměr = XNUMX
Pro pochopení tohoto vzorce například předpokládejme, že společnost má 50,000 15,000 eur oběžných aktiv a na druhé straně má částku 3.33 3.33 eur oběžných závazků. Tímto způsobem, jak je uvedeno ve vzorci, je výsledek operace XNUMX, což naznačuje, že na každé euro, které společnost dluží, má XNUMX eur na zaplacení nebo podporu tohoto dluhu v krátkodobém horizontu.
Tímto způsobem se z tohoto poměru získá hlavní měřítko likvidity, na které se může podnikatelský subjekt spolehnout, široce používaná strategie, která velmi dobře fungovala při stanovení indexu likvidity společnosti, jakož i její platební schopnosti a dispozice. hotovosti, aby bylo možné čelit jakémukoli druhu eventuality nebo mimořádné události, které se náhle vyskytnou.
Kyselinový test: Jedná se o ukazatel, který na rozdíl od předchozího může být při své aplikaci přísnější, protože v tomto případě jsou ty účty, které nelze snadno provést, vyřazeny z celkového oběžného majetku, což ve výsledku poskytuje ještě jedno opatření. schopnost platit v krátkodobém horizontu, který může společnost hrát. Stručně řečeno, tento ukazatel nám umožňuje mít přísnější kontrolu nad schopností platit za vzniklé dluhy.
Kyselinový test lze vypočítat odečtením zásob nebo zásob od oběžných aktiv a následným vydělením výsledku této částky krátkodobými závazky
- Test na kyselinu = (oběžná aktiva - zásoby) / krátkodobé závazky
Poměr obranného testu:
Tento ukazatel odkazuje na schopnost společnosti provádět své operace se svými bezprostředními likvidními aktivy, čímž se vyhnete nutnosti uchýlit se k prodejním tokům, abyste mohli převzít své dluhy.
Výsledkem je, že tento typ poměru nám umožňuje měřit finanční kapacitu společnosti převzít okamžité dluhy, aniž by byla ohrožena ta aktiva, která nemají dostatečnou likviditu, aby je mohla použít jako hotovost dostupnou k úhradě dluhů, které mají být splatné.
Aktiva, která se berou v úvahu při použití tohoto typu poměru, jsou: aktiva držená v hotovosti a obchodovatelné cenné papíry, pomocí kterých lze zabránit vlivu času jako určující proměnné určitých transakcí, a tím i nejistotu, kterou mohou generovat ceny ostatních účtů aktuálního aktiva.
Pro výpočet tohoto typu poměru jsou celkové hotovostní a bankovní zůstatky rozděleny aktuálními závazky.
- Defenzivní test = hotovostní banky / krátkodobé závazky =%
Poměr provozního kapitálu:
Tento poměr se získá odečtením oběžných aktiv od krátkodobých závazků a ukazuje, co může mít společnost po zaplacení svých okamžitých dluhů. Jinými slovy, jedná se o ukazatel, který určuje množství peněz, které může společnost denně provozovat, takže nám umožňuje zjistit, co zbývá do dalšího provozu po splacení všech jejích nesplacených dluhů.
K získání poměru pracovního kapitálu se použije následující vzorec:
- Pracovní kapitál = oběžná aktiva - krátkodobé závazky
Ukazatele likvidity pohledávek:
Konečně máme jednu z nejdůležitější poměry k určení likvidity společnosti. Míra likvidity pohledávek se skládá z indikátoru, který nám umožňuje zjistit průměrnou dobu, za kterou lze účty, které ještě nejsou inkasovány, převést na hotovost.
Je velmi užitečný ukazatel, protože nám pomáhá určit, zda jsou určitá aktiva skutečně likvidní, to ve vztahu k době, kterou může trvat inkasování nevyřízených účtů, tj. v rozsahu, v jakém je lze inkasovat během obezřetného období.
Nakonec znalost tohoto poměru likvidity je zásadní aby bylo možné vyvinout přesnější strategie při přijímání určitých finančních rizik kolem dluhů nebo úvěrů, které mohou krátkodobě ovlivnit finanční stabilitu společnosti.
- Pro výpočet tohoto ukazatele likvidity se používá následující vzorec:
- Průměrné období inkasa = Pohledávka na účtu x dní v roce / roční prodej kreditu = dny
V důsledku toho
V celém tomto článku jsme byli schopni pozorovat, že tzv. likviditní poměr je v současné době umístěn jako jeden z nejlepších nástrojů a strategií k udržení finanční síly jakéhokoli obchodního subjektu.
Přirozeně zajistit svůj úspěch, společnosti musí uplatňovat všechny druhy administrativních opatření, ale všech těchto, stejně jako jsme byli schopni ověřit, poměr likvidity je nezbytný pro udržení jeho ekonomické stability, což znamená vždy mít potřebnou likviditu k vypořádání plateb, dluhů a všech druhů ekonomických eventualit, které mohou v krátkodobém horizontu vzniknout.