En el món globalitzat que vivim avui en dia, el sorgiment de noves empreses s'ha tornat cada vegada més habitual, ja que les eines tecnològiques que han aconseguit un gran creixement en els últims anys, com la diverses aplicacions que es poden aprofitar a internet, han propiciat que molts emprenedors iniciïn negocis que els puguin separar de les limitacions professionals que moltes vegades es poden trobar en una oficina.
De la mateixa manera, les grans empreses també segueixen en augment constant, per la qual cosa avui és possible trobar-se amb una gran varietat de negocis i companyies de tot tipus.
No obstant això, aquests no es van fer de la nit al dia i perquè poguessin mantenir-se estables i en creixement per molts anys, van haver de portar des d'un inici, un adequat control financer, ja que cap negoci aconsegueix prevaler en el competit sector empresarial d'avui en dia, si no és a través d'una capitalització òptima i una liquiditat que els permeti enfrontar una reducció dràstica dels ingressos o algun gran despesa sobtat que pot ser fatal per a aquelles empreses i negocis, que no es troben protegits econòmicament.
De què es tracta el Cash flow?
Per poder donar solució a la problemàtica relacionada amb la liquiditat i rendibilitat, Que és un tema amb el qual es poden trobar les noves empreses, o que fins i tot pot afectar les grans companyies ja establertes, ens trobem amb el tema de l'cash flow, També conegut com flux de caixa o de tresoreria, un mètode innovador que pot ser entès com un indicador que ens ofereix informació sobre l'estat financer d'un petit negoci o fins i tot una gran empresa, és a dir es tracta de portar un control sobre les entrades i sortides de caixa o efectiu en un període donat, eina que ens permet ser molt més conscients de les despeses i ingressos de la companyia. En poques paraules, es tracta de trobar l'equilibri entre les nostres necessitats i les nostres possibilitats econòmiques per resoldre-les.
Quin tipus d'aplicacions poden tenir els estudis de flux de caixa dins d'una empresa?
Els flux de caixa poden tenir diverses funcionalitats per assegurar l'estabilitat financera d'una empresa. Alguns dels seus principals usos es poden aplicar als següents casos:
Per resoldre els problemes de liquiditat d'una companyia:
Moltes vegades, sol pensar-se que per assegurar el bon funcionament d'una empresa és únicament cal que aquesta sigui rendible, de manera que molts petits empresaris perden l'oportunitat de fer créixer els seus negocis, a l'mancar d'alguns dels fonaments bàsics que sempre han de tenir en compte quan realitzen les despeses i titulats que poden dur a un mal flux de liquiditat. És per això que aquesta opció de l'flow cash et permet anticipar els saldos en diners, amb l'objectiu que mai tingui problemes d'efectiu, situació que mai s'ha de presentar per cap companyia encara que aquesta sigui rendible.
El Flow cash et permet analitzar la viabilitat dels projectes d'inversió:
Per poder conèixer els beneficis de aventurar-se a invertir en un determinat projecte econòmic, El flow cash et permet fer ús dels fluxos de fons que són la base de càlcul de valor actual net i també de la taxa interna de retorn que té. Amb aquestes dades, pots conèixer els pros i contres de qualsevol projecte d'inversió que tinguis en ment.
Mesurar la rendibilitat i creixement:
El flux de caixa també et permet fer un mesurament de la rendibilitat i el creixement que pot tenir un negoci en un determinat període de temps, sobretot en aquells casos en què les normes comptables no representen satisfactòriament la realitat econòmica d'aquest negoci.
De quins elements es compon el Cash flow?
El cash flow es tracta d'un indicador que se sol compondre dels següents elements: Benefici + amortitzacions + provisions.
Aquests tres elements són necessaris per a poder realitzar l'anàlisi de flux de caixa, de tal manera que, segons aquest indicador, tant les amortitzacions com les provisions són costos que han de sumar-se als beneficis d'acord a un període determinat, i no necessàriament aquests cost suposen una sortida de diners, és a dir, les amortitzacions tot i ser un cost, no han de significar una sortida d'efectiu, perquè comptablement suposen una minoració de l'resultat de l'exercici, però això no implica que siguin un desemborsament com a tal. L'important és que l'efectiu, és a dir, la tresoreria segueixi estant disponible. L'objectiu d'aquest procediment és que per mitjà de l'cash flow, un sigui capaç de conèixer quines són les disponibilitats financeres que té un negoci donat, és a dir, la quantitat d'efectiu que una empresa pot generar durant un determinat període de temps.
Quina és la importància d'aplicar el flux de caixa en els negocis actuals?
El flux de caixa té una importància capital avui dia, ja que resulta en una eina fonamental amb la qual podem portar un control de la quantitat de diners que produeix una empresa. Aquesta dada és fonamental per poder conèixer la nostra salut financera i així poder conduir l'evolució que tindrà el nostre negoci o empresa al llarg de el temps. Així mateix, fer un ús adequat de l'cash flow ens permetrà també, generar millors acords amb altres empreses i proveïdors, ja que a l'conèixer el nostre flux d'efectiu, sabrem com complir amb els nostres pagaments o quins compromisos es poden establir d'acord a la solvència financera de l' empresa.
Quins tipus de Cash flow ha?
Pel seu origen, hi ha diferents classificacions de el flux de caixa a les quals podem recórrer per resoldre un problema específic pel que fa a la liquiditat o solvència d'un negoci.
- Cash flow operatiu: Es tracta del efectiu rebut o lliurat com a resultat d'aquelles activitats econòmiques bàsiques que té l'empresa. En resum, ens referim a la quantitat de diners recaptada gràcies a les activitats econòmiques bàsiques de la companyia.
- Cash flow d'inversions: És l'efectiu recaptat o expès després d'haver considerat les despeses d'inversió de capital que poden beneficiar el negoci en futur donat. L'important d'aquesta classe de cash flow, és que aquí es tenen en compte totes aquelles inversions que poden beneficiar més endavant, com ho poden ser la compra de maquinària nova per a una fàbrica, per exemple, o el fet de dedicar-se a noves inversions o adquisidores que rendeixin els seus respectius beneficis en el futur.
- Cash flow de finançament: Es tracta del efectiu recaptat o expès com a resultat de diferents activitats financeres que poden variar des pagaments o recepció de préstecs fins emissions o compra d'accions. Per descomptat hi ha una gran quantitat d'operacions financeres per les quals es pot rebre o pagar diners, per la qual cosa aquest tipus de flux de caixa és ideal per portar un control sobre la liquiditat manejada i rebuda en els diversos moviments financers d'una companyia.
Existeixen limitacions per als càlculs de l'Cash flow?
La forma més utilitzada i coneguda per calcular el flux de caixa és aquella que es coneix com cash flow comptable. Aquesta fórmula és una de les més utilitzades, sobretot en els diferents exercicis que són per a efectes comparatius, però, sí que compta amb una limitació molt important, la qual ve donada per l'anomenada regla de la meritació.
Bàsicament, això consisteix que en la computació dels guanys s'ingressa com tresoreria als beneficis comptables, La qual cosa dista molt de coincidir amb la realitat. La raó és que quan es fan les factures per una venda es comptabilitzen els beneficis per aquesta transacció, però això no vol dir que hàgim cobrat efectivament el valor d'aquesta venda. Dit en altres paraules, aquest problema es presenta perquè avui en dia moltes empreses solen tenir tractes i acords amb els proveïdors o viceversa.
Aquests tractes o acords consisteixen, per exemple, en atorgar crèdits per a realitzar amb èxit una venda, la qual cosa vol dir que es fa la compra però no es rep immediatament els diners per aquesta venda. Per exemple, si un proveïdor aconsegueix vendre a una empresa una sèrie de productes o articles amb un cert valor, és normal que la compra es faci en efectiu però avui en dia passa, molt sovint, que la venda dels productes és a crèdit o que es condiciona d'acord a l'ús o benefici que l'empresa obtingui d'aquests productes.
En conseqüència, les vendes a crèdit figuren moltes vegades en les factures d'un negoci, però usualment s'arriba a un acord amb el comprador perquè se'ns pagui després, de manera que el valor d'aquestes vendes no és en efectiu líquid sinó que representa un benefici que s'ingressa a la factura tot i que es va a rebre els diners en un futur determinat.
Això és el que coneix com venda ajornada i quan es presenta, és normal que part de les vendes d'un exercici, juntament amb els seus beneficis, quedaran pendents de cobrament fins al següent exercici, clar això, en el cas que tot surti bé, perquè si les coses van malament per al qual ens compra els articles sota aquest concepte, llavors aquestes vendes no es cobraran, ja que aquest és un benefici que s'ofereix per tal que tinguem una mena de conveni en què ens estaran realitzant compres de tant en tant temps. El problema és que en les factures ja hem comptabilitzat aquestes vendes quan encara no és segur que rebem els diners de les mateixes.
La solució per a aquest tipus d'inconvenient és que ens dotem de diversos instruments per mesurar els nivells de tresoreria o liquiditat d'un negoci, ja sigui que aquests siguin actuals o previstos, per tal que puguem gestionar-los millor i calcular millor els costos i beneficis dels moviments financers que realitzem.
Conclusions
Sens dubte, el cash flow o flux de caixa, és un excel·lent recurs per als exercicis comptables que podem realitzar per optimitzar els guanys i beneficis del nostre negoci o empresa. Fent un ús correcte d'aquest mètode, definitivament estarem un pas endavant en l'evolució del nostre negoci, i amb la seva causa esforç i dedicació, podrem fer-lo créixer fins convertir-lo en una empresa bastant fructífera, que no només sigui rendible sinó que tingui una gran liquiditat per afrontar qualsevol imprevist econòmic.