Com et afectarà la baixada en els tipus d'interès?

Un cop més, Mario Draghi, president del Banc Central Europeu (BCE), ha tornat a sorprendre els mercats financers, i perquè no, als propis ciutadans, i ha ordenat una nova baixada, i en aquesta ocasió històrica, dels tipus d'interès a la zona euro. Com a conseqüència d'aquesta mesura, el preu de els diners ja no val res, ja que està a l'0%, Cosa impensable fa poques setmanes per a bona part dels analistes econòmics.

Un dubte que està en l'ambient és perquè s'ha importat aquesta retallada monetari sense precedents en la història de la Unió Europea. Des del banc emissor europeu al·ludeixen que és imprescindible perquè el flux dels crèdits arribi a la seva destinatària final, Que no són altres que els usuaris. Però des d'altres fonts no oficials interpreten la implantació d'aquesta mesura com un mur de contenció davant la recessió global que pot estar fonamentant en aquests moments. I per descomptat que no han dubtat a llançar els seus millors armaments en forma de míssils monetaris.

Des d'avui el preu de els diners a la Unió Europea està a el 0%, sense valor per aquest tipus d'interès aplicat. Una notícia sorprenent, que ha estat saludada pels mercats de renda variable, encara que no sense alguns dubtes sobre la seva efectivitat, tal com s'ha pogut comprovar en les sessions borsàries posteriors a aquesta decisió. En qualsevol cas, a partir d'ara, tant agents econòmics, com els mateixos ciutadans europeus hauran de començar a aprendre a viure en aquest nou escenari que es planteja en el vell continent. Sense antecedents històrics que puguin explicar la seva implantació.

Tipus d'interès: efectes

Si bé la primera reacció ha vingut dels mercats borsaris, és bo que es conegui com va a arribar finalment als ciutadans europeus, i més concretament als espanyols. Per descomptat que tindrà moltes repercussions en ells, i més de les que poden esperar inicialment. No solament com a inversors dels mercats financers, sinó també com a usuaris dels principals productes bancaris. En uns casos, sortiran beneficiats, però en d'altres no tant, fins i tot els seus interessos seran desplaçats amb l'aplicació d'aquesta mesura monetària de profunda repercussió en l'economia internacional.

I que molt especialment tindrà a veure amb les relacions que tinguis a partir d'aquests moments amb les entitats bancàries. Notaràs alguns canvis que serà aconsellable que coneguis en la seva profunditat, o al menys com afecten les operacions bancàries que realitzes amb més freqüència. En unes, sortiràs guanyant i et beneficiarà per estalviar alguns diners en els teus moviments. Però en altres, el balanç final serà menys satisfactori, com podràs comprovar.

Pràcticament totes les operacions bancàries es veuran afectades per la recent baixada en els tipus d'interès en el preu de els diners, gairebé sense excepció. Des de la sol·licitud d'un préstec personal fins a la formalització d'una imposició a termini. Sense oblidar, és clar, que els mercats de renda variable seran més sensibles a la valor nul de diners, amb els seus consegüents revaloritzacions en valors, índexs i sectors de la borsa, especialment l'europea. Fins i tot sense saber quant de temps duraran aquests moviments alcistes.

Menor rendiment a l'estalvi

Una conseqüència directa en l'abaratiment, gairebé total, de l'preu de els diners com a conseqüència de la baixada en el tipus d'interès serà un descens en la rendibilitat dels principals productes destinats per a l'estalvi (Dipòsits, pagarés bancaris, i fins comptes corrents). Perquè en efecte, els bancs poden traslladar immediatament aquesta mesura als clients. Amb una baixada dels tipus d'interès que apliquen als seus productes.

Un dels efectes d'aquesta contundent mesura és que el rendiment que generaran aquests models d'estalvi serà pràcticament nuls. Ja de per si estaven sota uns marges molt poc competitius per als clients. On era estrany que sobrepassessin el llindar de l'0,50%. Doncs bé, a partir d'aquests moments pot ser menor i reduir-se en uns comptes dècimes respecte als marges comercials anteriors a la declaració de l'màxim responsable de la política monetària de la Unió Europea.

Aquesta incidència pot originar que moltes famílies, davant la falta de rendibilitat dels seus estalvis, es dirigeixin a altres dissenys que puguin produir un increment en el retorn monetari. I en aquest sentit se sentin atrets pels mercats de renda variable, I d'una manera o altra, en certs fons d'inversió. Fins i tot a costa d'assumir més riscos, Ja que aquests productes no garanteixen cap rendibilitat en cap cas.

Línies de crèdits més barates

No tot serà desfavorable per als interessos dels clients bancaris, si aquest és el teu cas. Un preu de els diners que costa zero, irremeiablement beneficiarà la demanda de totes les vies de finançament: hipoteques, crèdits a l'consum, personals o microcrèdits. No en va, la major facilitat que tindran els bancs per accedir a uns diners més barat es traslladarà a les operacions dels clients.

El primer efecte positiu se saldarà amb una rebaixa en els tipus d'interès que apliquen les entitats bancàries als seus productes de finançament. Les condicions de contractació dels crèdits, per tant, seran més competitives, Amb interessos més baixos que incidiran en què les quotes mensuals que hagis d'abonar siguin més assequibles. No serà molta la diferència, però suposarà alguns euros per cada operació que formalitzis des d'aquests moments.

En qualsevol cas, no suposarà un relaxament en els requisits que t'imposin els bancs per accedir als crèdits. Seran pràcticament com fins ara, on cada entitat sol·licitarà les seves pròpies condicions per formalitzar-los: domiciliació de nòmina, vinculació amb altres productes, avals d'altres persones, o fins a aportar un historial immaculat. En aquest sentit, no hi haurà cap tipus de variacions.

Efectes sobre les inversions

Com hauràs comprovat, la seva primera manifestació s'ha produït en els mercats de renda variable. De forma immediata, i fins i tot beneficiant als que ja tenen té posicions obertes a la borsa. Després d'una sessió erràtica de dijous, que va ser de més a menys, a l'endemà la reacció va ser més favorable, amb apreciacions de gairebé el 4% en tots els mercats europeus, Especialment en el sector bancari.

Quins són els valors més sensibles a aquesta baixada en els tipus d'interès impulsada per Mario Draghi? Doncs no hi ha cap dubte, els pertanyents a el sector bancari, i per extensió a altres activitats financeres (companyies d'assegurances, intermediaris, etc.). No en va, són els més sensibles a aquest pla monetari, Tal com s'ha pogut constatar en els mercats financers durant els últims dies, amb pujades per sobre de la mitjana, i que en alguns casos molt puntuals fins i tot han arribat a apreciar fins al 12%.

De tota manera, i si ets petit inversor, hauràs de conèixer que tots els sectors borsaris són receptius a les pujades, davant aquest escenari que s'obre en l'economia europea. I dels que pots beneficiar-si has pres ja posicions en la borsa. Queda per aclarir la intensitat d'aquestes alces, I durant quant de temps es mantindran. No en va, el panorama borsari actual està dominat per la incertesa, i com a conseqüència d'això, per la forta volatilitat en les cotitzacions de les companyies.

Fins al punt, que si desitges protegir els estalvis, podràs subscriure els fons d'inversió més receptius amb la relaxació en el preu de els diners, Al menys a la zona de el vell continent. A través d'unes actuacions ràpides podràs obtenir també un gran benefici als teus estalvis. Encara que tot apunta que serà sota uns efectes molt limitats. De ben segur que es produiran correccions en els mercats. Que serviran, en el cas dels inversors més agressius, per incrementar les seves posicions en els parquets.

Algunes recomanacions per sortir beneficiats

Si vols que la rebaixa en el preu de els diners no et deixi fora de joc, no et quedarà més remei que incidir en una sèrie d'estratègies que no has d'oblidar en l'actual escenari econòmic. No solament com a inversor, sinó també com a client bancari. I que en tots els casos, passen per les següents actuacions.

• Si estàs davant la necessitat de demanar un crèdit, De la naturalesa que fos, espera't tan sols unes setmanes més, ja que amb tota seguretat el puguis formalitzar amb uns tipus d'interès més baixos. I d'aquesta manera puguis contenir les despeses per destinar-los a altres necessitats en la teva vida diària, fins i tot donant-te un petit caprici per celebrar-ho amb major entusiasme.
• Cada vegada està més clar que per aconseguir un més òptim rendiment per als teus estalvis, no hi haurà més remei que arriscar en l'elecció dels models d'inversió. I on els dipòsits a termini juguen cada vegada un paper més secundari pel poc interès que ofereixen els seus rendiments anuals.
• Endeutar és cada vegada més factible, sempre que els teus nivells d'ingrés t'ho permetin, Ja que el preu que pagaràs per les quantitats demandades s'està reduint sensiblement. Tot i que en cap cas hauràs abusar d'aquestes operacions, ja que poden lastrarte per als propers anys, i fins a més del que t'imagines.
• Segurament la baixa de l'tipus d'interès activi els moviments alcistes en la renda variable, Tant espanyola com europea, però amb correccions per mitjà que podran limitar els teus objectius per rendibilitzar el patrimoni.
• En qualsevol cas, no serà un pla monetari que duri tota la vida, I si contractes un crèdit personal, o fins a una hipoteca, a la fi de la seva durada podran variar les seves condicions. Si en canvi formalitzes alguna d'aquestes vies de finançament a curt termini, sortiràs més beneficiat de l'operació.
• Per acabar, pensa que es ha arribat a la retallada màxim en el preu de els diners, I que ja no hi haurà més munició per tallar qualsevol crisi econòmica que es presenti a les nostres societats.