Kako se zaštititi od inflacije i rasta kamata

Nije novo, a već smo komentarisali na blogu, da inflacija opterećuje ekonomiju i džepove potrošača. Vidimo ga na televiziji, čujemo na radiju, nalazimo ga u supermarketima, benzinskim pumpama, u razgovorima sa komšijama. Osim toga, a u cilju suprotstavljanja efektima inflacije, centralne banke gotovo cijelog svijeta počinju i podizati kamatne stope. Pod pretpostavkom da je ono što se dešava neizbežno, naše pitanje bi trebalo da bude, "kako se zaštititi od inflacije?"

Posvetimo ovaj članak aktuelnoj vrućoj temi povećanja cijena, pa ćemo vidjeti Šta možemo učiniti povodom toga da nas zaštiti. Koje ideje možemo pronaći, a također i saznati koje opcije imamo ako, naprotiv, vjerujemo da će to biti privremeno.

Fiksni prihod, najmanji fiksni prihod

Fondovi koji investiraju i u fiksni i u varijabilni prihod ovih mjeseci pokazuju gubitke. Ovisno o vašem stilu ulaganja, postoje neki izuzeci koji su bili pozitivni, ali to nije bilo uobičajeno. Uglavnom najlošiji dio su zauzeli fondovi namijenjeni fiksnim prihodima, smatra se investicijom za konzervativce.

Imajte na umu da kada kažem da su uzeli najgori dio, ne mislim toliko na postotak gubitaka, već na gubitke u odnosu na malu korist koju su mogli ponuditi.

U ovom trenutku vrijedi razmisliti i razmisliti kakvu poziciju možemo zauzeti na osnovu toga kako mislimo da će se kamatne stope i obveznice ponašati u budućnosti. U osnovi postoje 3 stvari koje se mogu dogoditi:

1. Da kamate na obveznice ostanu stabilne. Trenutno vrlo malo analitičara razmatra ovaj scenario. Više s obzirom, na primjer, da su banke poput ECB-a već najavile da će smanjiti tempo otkupa duga.
2. Da kamate na obveznice i euribor padnu. Scenario koji je još manje moguć. Između ostalog i zbog toga što se kod inflacije u slobodnom porastu najmanje razmišlja o stimulaciji potrošnje.
3. Neka se povećanja stopa nastave. Trenutni scenario koji vidimo i koji će najvjerovatnije nastaviti da se događa, također razmatra većina analitičara.

Kako postupiti protiv učinka fiksnog prihoda prema vašim prognozama?

Ako ste jedan od onih koji vjeruje da je najgore prošlo, bez sumnje bi najbolja opcija bila kupovina obveznica. Ili direktno, i/ili preko fonda sa fiksnim prihodima koji je posvećen pomenutom menadžmentu. To nije nešto što ja lično preporučujem, zapravo vidim veoma niske stope zbog visokog nivoa inflacije koji postoji.

S druge strane, ako mislite da će fiksni prihodi i dalje imati loš učinak, bilo bi preporučljivo da počnete sa neulaganjem ili minimiziranjem pozicija. Takođe postoji mogućnost kupovine PUT-ova koji se odnose na ETF sa izloženošću obveznicama. I naravno, uvijek postoji mogućnost kupovine obveznica vezanih za inflaciju.

Varijabilni prihodi, kako se zaštititi od inflacije dionicama

Kako cijena sirovina raste, mnoge kompanije moraju podići cijene svojih proizvoda ili usluga. To uzrokuje patnju raspoloživog dohotka potrošača, zbog gubitka kupovne moći. Kompanije sa najboljim učinkom imaju tendenciju da budu one koje proizvode osnovne proizvode u vremenima neizvesnosti i inflacije. Primjer, Coca-Cola. One sa najlošijim performansama, one ciklične, na primjer automobilske.

Inflacija proizvodi nezadovoljstvo u potrošnji, čime se podstiče opšti pad na berzi, pored neizvesnosti zbog ruskog pitanja.

Tržišta bi mogla nastaviti da padaju. Teška stvar u medvjeđim periodima je predvidjeti kada će se oni završiti the falls. Stoga, odabir vrijednosnih papira za koje se smatra da su po dobroj cijeni, ili da će imati dobre rezultate, može biti dobar način da se pobijedi inflacija uz potencijalni prinos koji mogu ponuditi. Treba napomenuti da to nije bez rizika, a odabir hartija od vrijednosti koje svaki investitor može napraviti u velikoj mjeri će odrediti performanse svakog portfelja.

Investicije u nekretnine, najkonzervativnije opklade

To može biti mač sa dvije oštrice. Iako je u periodima inflacije stanovanje imalo tendenciju da radi dobro, kriza nekretnina nam je pokazala da cijene mogu pasti mnogo. Ako snaga eura ostane jaka, plate pokazuju manje varijacije nego što se očekivalo i rast cijena se nastavi, povećanje kamatnih stopa moglo bi smanjiti cijene nekretnina. Nedostatak neinspiriranih kupaca povećao bi zalihe dostupnih kuća.

U nekim zemljama poput Njemačke, alarmi su se već uključili zbog snažnog povećanja broja stanova. Moramo pratiti ove podatke, ako se radi o balonu, sa slabom ekonomijom, to bi moglo uticati na druge zemlje gdje su povećanja bila umjerenija, kao što je Španija.

Međutim, nije sve stambeno, a postoje i druge nekretnine kao što su zemljište, prostori ili parking gdje se možete skloniti. U slučaju da su bili iznajmljeni, a bilo je eventualna devalvacija valute, ulaganja u nekretnine bi bila dobra opcija. I kao i uvijek, ako nemate raspoloživi kapital, na tržištima postoje fondovi, REIT-ovi i ETF-ovi koji su izloženi ovom tržištu kako bi imali koristi od jeftinijih kupovina ili potencijalnih budućih revalorizacija.

Roba, sigurnost u tome kako se zaštititi od inflacije

Ako je cijena koja najviše raste cijena sirovina, zašto se njima ne biste zaštitili od inflacije? Možemo investirati kroz dionice kompanija koje proizvode sirovine, ETF-ove koji repliciraju ponašanje onih koji bi mogli biti interesantni, ili ići direktno na tržište derivata. Zlato je jedno od omiljenih sredstava za mnoge investitore ili ljude koji žele da sačuvaju kapital. Osim borbe protiv inflacije na dugi rok, postoji direktna veza između perioda neizvjesnosti i zlata.

Vezani članak:

Omjer zlata i srebra

Važno je u ovim slučajevima da svako mora preuzeti rizike koji je spreman preuzeti. I naravno, ne morate stavljati sva jaja u jednu korpu, oduvek je bilo zanimljivo diverzifikovati.

„Novac je kao stajnjak. Nije dobro osim ako se ne širi." Francis Bacon