Unutar strategije kupiti i držati, jedan od aspekata koji mali investitori najviše cijene kako postići dugoročnu profitabilnost. Kako se dolazi do toga? Kakve hartije od vrijednosti odabrati? Ili vaši interesi riskiraju mnogo? Oni su samo neki pristupi do čega dolaze trgovci. Naravno, ova vrsta cilja zahtijeva niz pristupa koji moraju biti ispunjeni i koje ćemo vam objasniti kroz ovaj članak.
Generalno, štediše koji su usmjereni u ovaj period trajnosti imaju vrlo dobro definiran profil. To su konzervativni investitori, koji sigurnost traže više od same profitabilnosti. Fokusiraju se na visoko likvidne hartije od vrijednosti, koje su uključene u glavne indekse berze, ne samo na nacionalnom, već i u drugim geografskim područjima. I u svakom slučaju bježe od najrizičnijih prijedloga koje predstavljaju špekulativne vrijednosti.
Nakon što analizirate kako investitori traže dugoročnu profitabilnost, vrijeme je da se usredotočite na to koju klasu vrijednosnih papira čine vaš investicioni portfelj. Plavi čips jedna je od vaših omiljenih opcija, a koji su prisutni u većini njegovih izvedbi. U tom smislu, moramo imati na umu da ove vrijednosti predstavljaju vrijednosti s najvećom specifičnom težinom nacionalnog selektivnog indeksa, poznatog kao Ibex 35. BBVA, Santander, Iberdrola, Endesa i Repsol su njegovi članovi.
Veoma odbrambene vrijednosti
Vrijednosni papiri koji su primaoci njihovog poslovanja ne nude velike oscilacije u cijenama. Ne uzalud između maksimalne i minimalne cijene njihovih cijena u istoj trgovačkoj sesiji ne nude velike razlike. Još jedan od njegovih doprinosa je da je to grupa akcija koja nude visok prinos od dividende. Uz fiksnu i godišnju profitabilnost koja se kreće između 3% i 8%, kroz jedno ili više plaćanja godišnje. Ova naknada dioničaru čini da investitor predstavlja fiksni prihod unutar varijable.
Razlog za ovu strategiju ulaganja u dugoročnu profitabilnost je zbog činjenice da premašuje slabe profitne marže koje trenutno nude glavni proizvodi štednje (depoziti, mjenice u bankama, javni dug itd.). I to u svakom slučaju, ne prelaze više od 0,50%. Kao posljedica monetarne politike Evropske centralne banke (ECB) da smanji cijenu novca. I to je dovelo do toga da iznosi 0%. Nešto što se nikada nije dogodilo u ekonomskoj politici zajednice.
Ostale konzervativne vrijednosti za koje se ti investitori odlučuju su one iz vrlo stabilnih sektora, kako u njihovim poslovnim linijama, tako i u njihovim cijenama. Među njima se ističu napajanje električnom energijom, autoputevi, a posebno elektro kompanije.. Upravo ovo drugo sa širokom i raznolikom zastupljenošću: Gas Natural, Endesa, Iberdrola, Enagás i Red Eléctrica Española, između ostalih. Ne nedostaje im pojam ovih karakteristika. Nije iznenađujuće što pružaju veću stabilnost uštedama malih i srednjih investitora.
Koji su ciljevi?
Razvoj i održavanje dugoročne strategije profitabilnosti zahtijeva vrlo dobro definirane karakteristike, koje ne biste trebali previdjeti prilikom razvijanja strategije. Svakako ćete morati definirati trajnost na tržištima dionica. S maksimalnim rokom koji se kreće otprilike između 5 i 10 godina, u kojem se mogu odabrati vrijednosni papiri sa rastućom kamatom, pod minimalnim kapitalom koji će se temeljiti na kapitalu koji je doprinio ovim operacijama na berzama.
Najčešća formula za usmjeravanje ove vrste ulaganja je prepustiti se stvarnosti cijena. Kako su rokovi duži, profitabilnost postaje privlačnija, mada u postocima koji nisu previše upadljivi da bi se moglo raditi veliko. I naravno, sve dok se ne dogodi nijedan događaj zbog kojeg se berze pokolebaju, kao što se to dogodilo na početku posljednje ekonomske krize, 2007. godine.
U dugoročnim ulaganjima nećete naći revalorizacije od značaja, a još manje zbog kojih ćete postati milioner. Nije iznenađujuće što se odnosi na većinu slučajeva garantuju celokupan uloženi kapital. Dobijanje povrata koji premašuje povraćaj fiksnog dohotka, i naravno, bez preuzimanja pretjeranih rizika. Nije važno jer prolazite kroz procese u kojima ćete izgubiti dio doprinosa. Bit će još godina da se to oporavi, pa čak i poveća.
Koju psihologiju trebate imati u ovim operacijama?
Nedavni pad kamatnih stopa imao je za glavnu posljedicu značajan pad profitabilnosti bankarskih depozita. A jedna od njegovih posljedica je preusmjeravanje dobrog dijela štednje na dionice, a posebno na berzu. Ali morat ćete održati niz akcija koje nisu uobičajene u kratkotrajnim operacijama i koje zahtijevaju posebnu pažnju s vaše strane.
Ne biste se trebali usredotočiti na specifična kretanja na financijskim tržištima, jer to nije svrha. Moglo bi biti čak i pametno zanemariti vaše operacije dok razmišljaju o tako visokim periodima zadržavanja. Vrlo je važno da ne upišete vrlo nestalne dionice kompanije i da one čak mogu nestati kao rezultat njihovog upravljanja. Što su kompanije stabilnije, to će biti bolje za vaše interese. Stabilnost je glavni faktor na koji trebate paziti pri odabiru komponenata po vašem izboru.
Karakteristike ovih pojmova
Kao i druge strategije ulaganja, i ova opcija u dionicama ima niz prednosti i nedostataka koje biste trebali znati. A to će u većini slučajeva ovisiti o profilu koji predstavljate kao prosječni investitor. Suočeni s ovim scenarijem, koji odražava dugoročnu trajnost na berzama, neće vam preostati ništa drugo nego da analizirate njihove koristi. I gdje će se njegove prednosti prvo odraziti.
- Oni nude sve veće zanimanje, tako da će se, kako gledate u više godina, profitabilnost stvorenih portfelja povećati, ali bez dostizanja neproporcionalnih nivoa.
- Oni ne garantuju uloženi kapital, ali u zamjenu za pružanje dobrih izgleda za uspjeh, koji se mogu poboljšati naknadom za dividendu generisanom velikim dijelom ovih prijedloga.
- Postoje različite strategije zapošljavanja, ovisno o profilu koji predstavljate i gdje je najpovoljnije za vaše interese diverzifikacija investicija, i ne fokusiranje na jednu vrijednost. Ovo je vrlo koristan način zaštite uštede u tako dugom vremenskom periodu.
- Dugoročno ulaganje vam omogućava odaberite iz širokog raspona vrijednosti, kako iz nacionalnih dionica, tako i iz inostranstva. Pokušavajući uvijek tražiti najveći potencijal za profitabilnošću, čak se odlučujući za mogućnosti kupovine koje se sigurno pojavljuju svake godine.
Mane dugoročnog trgovanja
Ovi gusti uslovi nose i određene rizike koje morate procijeniti da biste uložili. I da na prvom mjestu može pretpostaviti da jeste nedostatak likvidnosti za pokrivanje određenih troškova u vašem ličnom životu (poreske obaveze, plaćanje hipoteke, dječja škola ili jednostavno neka nepredviđena isplata u vašem porodičnom budžetu). Ali oni su jedini problemi koje možete pronaći u ovoj situaciji. Postoje i drugi faktori o kojima biste trebali razmisliti. I među kojima se ističu sljedeći.
- Pretpostavimo da imamo imobilizovani kapital relativno dugo, iako možete izvršiti djelomične prodaje da biste dobili potrebnu likvidnost. Iako s očitim rizikom da su cijene vaših dionica u to vrijeme ispod kupovine.
- Minimalni kapital koji posvećujete ulaganju u dionice uglavnom je veći nego u druge financijske proizvode, što će utjecati na stvarno stanje vaših osobnih računa i na ono na što ga možete natjerati tačno spašava ostalih financijskih proizvoda (oročeni depoziti, investicijski fondovi, varanti ili derivati, između ostalog).
- Profitabilnost koju investicija nudi na kraju možda nije toliko atraktivna da bi je mogla održati toliko godina potražite druge finansijske proizvode sa boljim prednostima. Pa čak i sa zagarantovanim povratom, iako je normalna stvar da je vrlo mali i ne zadovoljava vaše planove kao dugoročni štediša.
- Ove klase visoke postojanosti usmjereni su na previše konzervativni tip profila štediša koja traži sigurnost i jasnoću umjesto rizika i veću profitabilnost. Prvo što ćete morati učiniti je definirati ispunjavate li ove karakteristike i slijedite li njihove investicijske modele. Možda ste čak i zbunjeni i zaista se uklapate u drugi ne tako dugovječni profil.
Isplati li se produžavati rokove?
Pet, deset ili čak i više godina je vrlo dug period za održavanje pozicija na tržištima dionica. Ne baš mladi korisnici, naravno ako bi penzioneri trebali slijediti ovaj dugoročni pristup. Tek u srednjem vijeku to će imati smisla, i pod uvjetom da postoje uštede koje mnogima neće biti potrebne. Ako vam je namjera u narednim godinama kupiti kuću, zaboravite na ove strategije ulaganja. Jer nije najprikladniji za vaše interese, a može čak i ozbiljno naštetiti vašim interesima.
U svakom slučaju, to je strategija uložite mali dio svoje ušteđevine, a s namjerom stvaranja štedne torbe za sljedećih nekoliko godina. A to se može kombinirati s ugovaranjem drugih bankarskih proizvoda, a zašto ne i različitih financijskih sredstava koja od sada mogu učiniti vašu štednju profitabilnom.